Zakaj je zlato za zmago – in kako lahko zaslužite

Cene zlata se približujejo najvišji vrednosti vseh časov nad 2,000 $ za unčo. Ta dva sodelavca MoneyShow pretehtata, kaj je v ozadju te poteze – in kako lahko vlagatelji zaslužijo!

Sean Brodrick, Weissove ocene dnevno

Bančnih težav, ki jih je začela banka Silicon Valley Bank, še zdaleč ni konec. Vlagatelji še vedno bežijo iz manjših bank, saj menijo, da se soočajo z enakimi težavami kot propadle banke. Trenutna kriza podpira zlato.

Eden od razlogov je, ker je zlato varno zatočišče. Ampak to je tudi zaradi drugega razloga … Federal Reserve zdaj težje zvišuje obrestne mere!

V enem tednu je prišlo do velikega premika v stavah Wall Streeta glede zvišanja obrestnih mer Fed. Goldman Sachs (GS) pričakuje, da dviga obrestnih mer sploh ne bo. Globalna skupina za finančne storitve Nomura Holdings (NMR) pogumno pričakuje, da bo Fed na svojem zasedanju 21. in 22. marca ZNIŽAL — nekaj, kar prejšnji teden ni bilo videti mogoče.

Tudi če Fed zviša obrestne mere na tem sestanku, izgublja spodbudo, da bi obrestne mere še naprej zviševal na prihodnjih sejah. To je zato, ker so dvigi obrestnih mer Feda del tega, kar je sploh spodbudilo bančno krizo.

Trenutno je referenčna vrednost Feda v razponu od 4.5 % do 4.75 %, kar je več od skoraj ničle pred letom dni. To je velik premik v razmeroma kratkem času.

To je bankam prizadelo na dva načina: znižalo je vrednost dolgotrajnejših zakladnih obveznic, ki so jih imele banke, in povečalo stroške izposojanja bančnih strank, vključno s tehnološkimi podjetji brez dobička, ki potrebujejo poceni denar za preživetje.

Tako bomo zdaj imeli manj dvigov obrestnih mer, kot smo pričakovali prej. In ker je trg igra pričakovanj, to zmanjšuje podporo ameriškemu dolarju.

Kakšna je cena v dolarjih? Zlato in srebro. Ko dolar pada navzdol, plemenite kovine bi morale najti naslednjo nogo svojega bikovskega trga.

Najlažja pot je višja, s ciljem 2,931 $ nekje v naslednjem letu. Ta bančna kriza le priliva gorivo k dvigu zlata, ki se je že dogajal.

Medtem ko lahko dobite z nakupom česa podobnega Zlati delnice SPDR (GLD
GLD
), so rudarji zlata tisti, ki so resnično uspešni. To je zato, ker rudarji so povezani s ceno zlata. Ko njegova cena narašča, njihove stopnje dobička postajajo vse večje. Privlačen ETF v tem scenariju je VanEck Gold Miners ETF (GDX
Gdx
).

Torej, medtem ko Amerika preživlja to bančno krizo, se ne skrivaj pod svojo mizo. Obstajajo odlične naložbe za tiste, ki so dovolj pogumni, da izkoristijo dan. Zlato je svetel zgled, še bolj pa bodo blesteli rudarji.

Brien Lundin, Zlato glasilo

V času finančne krize si je pomembno zapomniti to izreko: "Nikoli ni samo enega ščurka."

Pomislite nazaj v drug čas. Kot dva tedna nazaj.

Takrat so terminski trgi kazali na 68-odstotno možnost, da bo Fed na svojem zasedanju 0.50. marca zvišal obrestne mere za 22 %. Do naslednjega tedna so se vetrovi dovolj spremenili, da je obstajala 60-odstotna možnost, da bo Fed zvišal le za 0.25 odstotka.

Hitro naprej do zdaj in scenarij se je popolnoma obrnil: morda pohoda sploh ne bo. To bi bil premor, ki smo ga predvidevali kot možnost. Toda namesto mesecev po vrsti, se bo to zgodilo zdaj ali na njunem naslednjem srečanju. Zakaj?

Ker se stvari lomijo.

Mesece sem opozarjal, da smo na poti k obračunu. Fed in druge centralne banke niso mogle izsiliti najhujših dvigov obrestnih mer v več kot štirih desetletjih, ne da bi povzročile resno škodo svetovnemu finančnemu sistemu, ki je bil zgrajen na majavih temeljih ničelnih obrestnih mer.

Nisem vam mogel povedati, kaj bo padla prva domina, čeprav sem sumil, da bo to trg obveznic, nepremičnine v tujini ali hiša iz kart izvedenih finančnih instrumentov, na katero me je opozoril Alan Greenspan. Lahko smo bili prepričani le v dve stvari:

1) Nekaj ​​bi se pokvarilo in ...

2) Želeli bi imeti v lasti zlato in srebro, ko bi ga.

Zadnjih nekaj dni sem označil oba polja. Pomembno je, da zlato in srebro spet poskočita višje, saj je propad banke Silicon Valley Bank sprožil bančno krizo ne samo v ZDA, ampak po vsem svetu.

In kaj sedaj?

Najprej razumejte, da se bo, tako kot prvi streli na Fort Sumter, prihajajoči požar razširil na številne fronte. Ne gre le za banko, ki je bila preveč izpostavljena tveganju dviga obrestnih mer, ali celo za podobno izpostavljen bančni sistem.

Gre za celoten finančni sistem in globalno gospodarstvo, od obveznic do bank do podjetij in še več, vse pa je odvisno od izjemno nizkih obrestnih mer in vse lažje denarne politike.

Ker so državni dolgovi zdaj veliko večji od gospodarstev, ki so jih ustvarila, je sama zamisel o »normalizaciji« obrestnih mer preživeta. Višje stopnje se ne morejo zgoditi, ker jih ni mogoče tolerirati.

Tako se bo kriza, ki se je začela z banko Silicon Valley Bank, razširila na druge sektorje ... in bo prisilila centralne banke, da ustavijo dvigovanje obrestnih mer.

Samo premor bo pomenil val denarnega adrenalina za vsak razred premoženja, a noben tako kot pri zlatu in srebru. Zato se pametni denar v tem trenutku zgrinja k plemenitim kovinam, zaradi česar cene rastejo. Sledite denarju.