Katere ETF-je nalagajo mali vlagatelji zaradi nestanovitnosti borznega trga? Evo, kaj nekateri počnejo (in ne).

Je Fed za krivuljo? Je preveč sokolsko? To so vsa vprašanja, ki bi lahko trajala nekaj časa, da se razjasnijo, a ključna stvar, ki jo morajo vlagatelji ugotoviti, je, kako in kje naj se umestijo. In o tem moramo deliti nekaj branja.

Pošljite nasvete ali povratne informacije in me poiščite na Twitterju na @mdecambre ali LinkedIn, kot nekateri od vas običajno počnejo, da mi poveste, kaj moramo pokrivati.

Se glasi: Kaj je ETF? Bomo razložili.

Dobro

5 najboljših dobitnikov preteklega tedna	% Uspešnoste
VanEck Oil Services ETF OIH	3.6
KraneShares Global Carbon Strategy ETF KRBN	2.7
iShares MSCI Hong Kong ETF EWH	1.8
iShares MSCI Brazil ETF EWZ	1.7
Sklad za izbiro energije SPDR XLE	1.6
Vir: FactSet, do srede, 26. januarja, brez ETN-jev in produktov finančnega vzvoda. Vključuje ETF, s katerimi se trguje NYSE, Nasdaq in Cboe v vrednosti 500 milijonov dolarjev ali večr

…in slabo

Vizual tedna

Po besedah ​​Franka Cappellerija iz Instineta je bila odločitev centralne banke po izdaji zvezne rezerve zelo slaba za te ETF: »Medtem ko so nekateri ETF-ji in indeksi, ki jim sledimo, zabeležili opazno slabe enodnevne padce, razprodaje znotraj dneva povedo celotno zgodbo. 22 je padlo za več kot 4 % od svojih najvišjih vrednosti,« je zapisal v sredo.

Pojdi v tujino?

Nekateri strategi opozarjajo na prednosti odhoda izven ZDA za donos v tem obdobju izpada domačih sredstev, uspešnost mednarodnih ETF-jev pa kaže na področja, ki so v letu 2022 dejansko precej boljša.

To vključuje iShares MSCI Chile ETF za državo
ECH,
kar je 10.5 % višje v letu do danes, pred Global X MSCI Colombia ETF
GXG,
povečal za 10.3 %, medtem ko iShares MSCI Brazil ETF
EWZ
se je povečala za skoraj 10 %. Latinska Amerika na splošno prek iShares Latin America 40 ETF
ILF,
se je povečal za 7.1 %, grški sklad pa Global X MSCI Greece ETF
GRŠKA
januarja doslej pridobil 4.3 % (glej priloženo tabelo):

Medtem pa SPDR S&P 500 ETF Trust
SPY
je blizu zadnje strani paketa, kar je 8.75 % manj kot do danes.

Kje kupiti?

Ujeli smo Zoe Barry, ki je soustanovila nastajajočo trgovalno platformo Zingeroo in imela je nekaj zainteresiranih vpogledov o mlajših vlagateljih. Zingeroo je rastoča platforma za trgovanje, ki skrbi za vlagatelje v njihovih 20-ih in 30-ih letih, vendar ima tudi vrsto uporabnikov in trgovcem omogoča primerjavo njihove uspešnosti, ne glede na S&P 500.
SPX
ali Russell 2000
RUTH
ampak drug proti drugemu.

Barry pravi, da mlajši vlagatelji niso panični zaradi tega padajočega trenda trga in ugotavljajo, da so vlagatelji nalagali ETF-je, ki so kratke velike tehnološke delnice, za katere so upravičeno verjeli, da bodo utrpeli, ko se bodo donosi obveznic zvišali, kar je pritiskalo na področja, občutljiva na obrestne mere. trg.

Povedala je, da sta bili dve izmed bolj priljubljenih poslov ProShares UltraPro Short QQQ, ki se je letos povečal za 46.4 %, v primerjavi z Invesco QQQ Trust, ki je do zdaj v letu 12.8 upadel za 2022 %.

"Zavedajo se, da se trg spreminja," je dejal Barry o mlajših vlagateljih.

Dejala pa je, da ni jasno, ali ti vlagatelji delujejo taktično učinkovito na način, kot bi to delali tako imenovani profesionalci.

Po besedah ​​Penga Chenga, tržnega stratega pri JPMorganu, so mali vlagatelji v začetku ponedeljka agresivno odvrgli delnice. Do poldneva je prišlo do neravnovesja maloprodajnih naročil v višini 1.36 milijarde dolarjev, zaradi česar so podjetja, kot so proizvajalci čipov Nvidia Corp.
NVDA
in napredne mikro naprave
AMD,
kot tudi tehnološki konglomerati, kot je Microsoft Corp.
MSFT.
Medtem so bili hedge skladi in vzajemni skladi neto kupci 5.8 milijarde dolarjev.

Poročilo je pokazalo, da so mali vlagatelji še isti dan znova vstopili na trg v velikem številu, ko so se stvari izboljšale.

Barry je dejal, da so razlike pri mlajših vlagateljih v tem, da delujejo bolj kot kolektiv in ideje množice prek skupnosti družbenih medijev, vključno z Zingeroojem, in spletnih mest, kot sta Reddit in Discord.

"Aktivno se pogovarjajo o tem, kaj storiti, in ne streljajo več iz boka," je dejal Barry.

Todd Rosenbluth, vodja raziskav vzajemnih skladov in ETF pri CFRA, je povedal ETF ovoj da vlagatelji obremenjujejo tudi vrednostno usmerjene sektorje, ki smo se jih dotaknili prejšnji teden.

Analitik CFRA je dejal, da vlagatelji kupujejo ETF, kot je sklad finančnega izbranega sektorja SPDR.
XLF razširitev,
ki se je do danes zmanjšal za 0.3 %, vendar se je v zadnjih 34 mesecih povečal za 12 %, je sklad za energetski izbrani sektor SPDR
XLE,
ki je doslej v letu 19 pridobila 2022 % in je v zadnjem letu več kot 64 %. Potrošnik
XLP
Staples SPDR ETF prav tako črpa tokove in se je letos zmanjšal za 1.8 %, vendar se je v zadnjih 16 mesecih povečal za več kot 12 %.

Česa se ljudje izogibajo?

Rosenbluth je dejal, da vidi "rotacijo od ETF-jev s stalnim donosom z višjim tveganjem." Ti vključujejo daljše trajanje iShares 20+ letnih ETF zakladnih obveznic
TLT,
iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF
LQD,
iShares iBoxx $ ETF za visoke donosnosti obveznic
HYG
in iShares JP Morgan USD Emerging Markets Bond ETF
EMB.

Dejal je, da je opazil tudi odmik od skladov za rast, kot je QQQ, pri čemer se je skliceval na priljubljeni sklad Invesco in iShares Russell 1000 Growth ETF.
IWF.

Dejal je, da so se dolgoročni vlagatelji, ki so pripravljeni premagati ta val nestanovitnosti, tudi »še naprej obračali na poceni razpršene možnosti, kot je Vanguard Total Stock Market ETF
VTI
in zlate delnice SPDR
GLD.
VTI, ki se nanaša na simbol oznake Vanguard, se je zmanjšal za 5.2 % v primerjavi z letom, vendar se je v zadnjih 1.7 mesecih povečal za 12 %, medtem ko se je zlati ETF v letu 1.9 do zdaj zmanjšal za 2022 % in v preteklem letu za 2.8 %.

VTI nosi razmerje stroškov 0.03 %, kar pomeni letni strošek 30 centov za vsakih 1,000 vloženih $, medtem ko ima GLD 0.40 % stroškovno razmerje.

Kupiti ETF dip?

 Dave Nadig, direktor raziskav in CIO pri ETF Trends, ETF Database, je povedal ETF Wrap, da se ETF-ji morda ohranjajo na tem trgu na podlagi trgovanja, ki ga je videl. "Vlagatelji v ETF so tisti, ki kupujejo padce," je dejal.

Povedal je, da se je obseg katerega koli ETF-ja nagibal k naraščanju, kar je eden od znakov, da vlagatelji v ETF služijo kot kupci.

Priljubljena branja ETF