UnitedHealth za objavo višjih zaslužkov in prihodkov v 4. četrtletju; Ciljna cena 575 $ v najboljšem primeru

Zdravstvena zavarovalnica UnitedHealth s sedežem v Minnesoti naj bi v četrtem četrtletju poročala o dobičku v višini 4.31 USD na delnico, kar predstavlja več kot 70-odstotno rast v primerjavi z enakim obdobjem lani v primerjavi z 2.52 USD na delnico v enakem obdobju lani.

Največja zavarovalnica Net Premiums bi dosegla rast prihodkov za več kot 11 % na 72.748 milijarde dolarjev s 65.47 milijarde dolarjev pred letom dni. Omeniti velja, da je podjetje v zadnjih dveh letih dosledno premagalo ocene soglasnih zaslužkov.

Družba načrtuje prilagojeni dobiček med 18.65 in 18.90 USD na delnico za leto 2021, kar je v primerjavi s prejšnjo oceno 18.30 USD na 18.80 USD, glede na raziskavo ZACKS.

Delnice UnitedHealtha so se v petek zvišale za 0.27 % pri 468.69 $. Delnice so letos padle za skoraj 7 %, potem ko so se leta 43 povečale za več kot 2021 %.

Komentarji analitikov

»UnitedHealth (UNH) je nekoliko povečal prilagojeno smernico EPS za leto 2021 z 18.30–18.80 $ na 18.65–18.90 $ (soglasno 18.75 $), pri čemer je njihov predvidoma 1.80 $ COVID yty EPS ostal nespremenjen. Implicitne smernice EPS za 4-21 $ za 4.11–4.36 $ samo omejujejo soglasje 4.34 $. Pričakujte, da se bo nekaj izbirnih zvezkov pretakalo v 4^th qtr, kot so videli septembra, vendar je to vključeno v smernice,« je dejal Gary Taylor, analitik lastniškega kapitala pri Cownu.

»Smernice za leto 2022 v veliki meri predvidevajo, da je komercialna uporaba v celoti obnovljena, uporaba vlade se še naprej obnavlja in bi se stroški vseh novih valov COVID izravnali s povečano odloženo oskrbo in/ali protivirusnimi zdravili. Pričakuje dvomestno rast poslovanja VBC v prihodnjih letih. Dolgoročni cilj rasti za UNH je +13-16% na leto, pri čemer 3-5% prihaja iz anorganskih prevzemov in odkupov delnic. V letu 2022 implicirana rast za +12–15 % v letu 2022 je nekoliko nižja od smernic LT EPS, vendar še vedno odraža nekaj konzervativizma za COVID in nadaljnje naložbe v dolgoročne priložnosti za rast v VBC, kapitaciji in oskrbi. Pričakuje se, da bo marža OptumInsight 2022 OI narasla na 28.3 % na srednji točki od marže 2021, ki je znašala 27.7 %. Splošna naložbena strategija je najti potrebe trga, začeti z majhnim in na koncu rasti in obsegati."

Zgodba se nadaljuje

Napoved cene delnic UnitedHealth

Šestnajst analitikov, ki so v zadnjih treh mesecih ponudili ocene delnic za UnitedHealth, je napovedovalo povprečno ceno v 12 mesecih 518.13 USD z visoko napovedjo 575.00 USD in nizko napovedjo 440.00 USD.

Povprečna ciljna cena predstavlja 10.55-odstotno spremembo od zadnje cene 468.69 USD. Od teh 16 analitikov jih je 13 ocenilo z »Nakup«, trije z oceno »Zadrži«, medtem ko nobeden ni ocenil »Prodaj«, pravi Tipranks.

Morgan Stanley je dal osnovno ciljno ceno 570 $ z najvišjo vrednostjo 850 $ po bikovem scenariju in 300 $ po najslabšem scenariju. Investicijska banka je delnicam zdravstvenega podjetja dala oceno »Prevelika«.

»UnitedHealth Group je prvi igralec Medicare Advantage z ~28 % tržnim deležem, drugi igralec Medicare PDP s ~ 20 % tržnim deležem in drugi komercialni igralec s ~ 15 % tržnim deležem. Unitedov model je izboljšan z vertikalno integracijo s svojo platformo OptumRx PBM, ki je ena izmed treh največjih PBM v državi,« je dejal Ricky Goldwasser, analitik lastniškega kapitala pri Morgan Stanley.

»Z veliko prednostjo pri široki ponudbi storitev in precejšnjo izpostavljenostjo državnim podjetjem je UnitedHealth dobro pozicioniran za vse morebitne spremembe v zdravstvenem sistemu ZDA. Močna bilanca stanja in stalno ustvarjanje solidnega denarja dajeta fleksibilnost za nadaljnje združitve in prevzeme."

Več drugih analitikov je prav tako posodobilo svoje napovedi za delnice. Bernstein je zvišal ciljno ceno na 564 dolarjev s 508 dolarjev. Truist Securities je dvignil ciljno ceno na 575 $ s 520 $. Credit Suisse je zvišal ciljno ceno na 564 $ s 495 $.

Tehnična analiza tudi kaže, da je dobro kupiti, saj 100-dnevno drseče povprečje in 100-200-dnevni oscilator MACD signalizirata močno nakupno priložnost.

Oglejte si koledar zaslužkov FX Empire

Ta članek je bil prvotno objavljen na FX Empire

Več od FXEMPIRE: