Najboljše delnice rafinerije za nakup danes

S ponosom sporočam, da sem prvič v mesecih plačal "le" 100 $ za bencin.

Bil je ulov. Črpalka je imela limit kreditne kartice 100 $!

Kar sproži nadaljnje vprašanje: Ali vaš dividendni strateg namerno črpa bencin v najbolj nedorečenih soseskah, ki jih najde?

Kot velik človek s klobukom Bills, ki ponavadi prečka, preden se prižgejo ulične luči, sem morda igra za pustolovščino.

Na srečo za mojo denarnico moj "nogometni očetov mobilnik" prečka ozko mrežo. V šolo za otroke. Telovadnica. park. Trgovina z živili. Eno miljo naenkrat.

Rezervoar lahko zdrži tedne, kar je koristno. Pred nekaj polnitvami mi je postaja v, hm, boljši soseski dovolila, da dam polnih 110 $.

Če zaradi tega mislite, joj, morali bi kupiti delnice podjetij, ki zaračunavajo te cene, smo na istem. Ne morem črpati plina, ne da bi fantaziral o delnicah rafinerij – in (seveda!) njihovih naraščajočih dividendah.

Večina dohodkovnih vlagateljev pozabi na neglamurozne rafinerije nafte, ker jih ne razumejo. Zamenjujejo jih z energijo proizvajalci, ki vrtajo za nafto in zemeljski plin ter nato prodajo surovi izdelek. To je njihova izguba, ker so najboljši tiho povečevali dobičke in izplačila kot nori.

Te delnice tvorijo neznano zakulisno igro na današnjem energetskem trgu bikov. Zadnja vrata? Ker ti in jaz ne moreva neposredno uporabiti tega surovega izdelka. Ne moremo vreči soda surove nafte v svoje avtomobile. Potrebujemo "rafiniran" bencin.

Rafinerije kupujejo nafto od proizvajalcev in jo predelajo v bencin, dizelsko gorivo, kurilno olje in druge končne izdelke. Oni so popolna vrste delnic, ki jih lahko posedujete z visokimi cenami energije.

In medtem ko je trg z nafto bikov, je število rafinerij tukaj v Ameriki medvedje. Imamo vedno manj prostorov za opravljanje dela struženja surovi izdelek v konec izdelek.

To so veliki razpršeni objekti, ki si jih nihče ne želi na lastnem dvorišču. Na ameriških tleh od leta 1976 ni bil zgrajen večji objekt, v zadnjih 25 letih pa so zaprli več kot polovico vseh ameriških rafinerij!

Gorje podjetjem, ki gradijo rafinerije, a dobro tistim, ki so že zgrajena. Kakor koli že, bi nas moralo skrbeti? Zakaj ne bi tega posla oddali zunanjim izvajalcem in se preprosto zanašali na tuje rafinerije?

Mogoče ni bilo pomembno, ko je bila Amerika mreža uvoz surove nafte. Toda s tem vse na glavo in Severna Amerika bruha nafto in če porabimo tako veliko količino končnega izdelka, ima rafiniranje tukaj doma velike gospodarske prednosti.

Poleg tega to ni najlažja stvar za prevoz po celinah. Zakaj bi tvegali, ker je svetovna dobavna veriga v neredu in čedalje več pomorskih vojnih igric?

Blue chip rafiner Valero (VLO) je velik pes v prostoru. Ta je zaloga, nad katero se slinimo nasprotniki.

Regulatorji ne odobrijo več nepremičnin za rafinerije in Valero je že lastnik »nepremičnin ob plaži«. Če danes zapremo oči in kupimo VLO, obstaja velika verjetnost, da se bodo delnice čez pet ali deset let trgovale precej višje.

Toda pot od tu do tja bo verjetno mastna. Če kupimo Valera Pravica, Smo lahko hitro podvojiti naš denar. Vlagatelji, ki zanihajo prezgodaj, pa so lahko razočarani. Seveda izplačilo družbe VLO običajno deluje kot »magnet za dividende«, ki sčasoma vsakokrat dvigne ceno delnice. Lahko pa obstaja divji tudi gugalnice!

VLO poskakuje s cenami surove nafte. Iz dneva v dan in celo iz meseca v mesec lahko kruli v želodcu.

Toda VLO je zaradi povečanja dividend. Vidimo lahko, da se to odraža v nedavnem "skočku" denarnega toka podjetja. Govorite o katalizatorju! To platojsko izplačilo bi se moralo kmalu spet premakniti.

Zakaj ni vodstvo že povečal svoje dividende glede na te dobičke denarnega toka? Verjetno iz istega razloga, zaradi katerega ga uradno nisem priporočil (razen hitrega 44-odstotnega spomladanskega naleta Dividend Swing Trader).

Ker čakamo, da vidimo, kako huda bo ta recesija.

Da, delnice trgujejo za samo pet krat prosti denarni tok. So smešno poceni.

Toda Federal Reserve zvišuje obrestne mere in krči svojo bilanco stanja, saj se gospodarstvo upočasnjuje. Recesija je gotova stvar - a pravo ena, ne ta "tehnična" recesija na naslovnicah, ampak tista, ko ljudje izgubljajo službe in nehajo trošiti ...

... In nehaj voziti. To se že dogaja, saj polni rezervoar za 100 $ spodbudi nekatere, da spremenijo svoje načine – to so tisti, ki vozijo več kot miljo naenkrat!

Dolgoročno obožujem VLO. To je zelo poceni dividenda, ki bo verjetno v prihodnjih letih spet rasla. Temu bi morala slediti njegova borzna cena.

Med tu in tam bi raje videl, da zastavimo svoj položaj blizu nizkega. Ko bo prišel signal za nakup, boste prvi izvedeli.

Brett Owens je glavni naložbeni strateg za Nasprotni pogled. Za več odličnih idej o dohodku dobite brezplačno kopijo njegovega zadnjega posebnega poročila: Vaš portfelj predčasne upokojitve: ogromne dividende – vsak mesec – za vedno.

Razkritje: nič