SEC zaračuna Genesis in Gemini – Trustnodes

Washington DC, 12. januar 2023 – Komisija za vrednostne papirje in borzo je danes zaračunala družbi Genesis Global Capital, LLC in Gemini Trust Company, LLC za neregistrirano ponudbo in prodajo vrednostnih papirjev malim vlagateljem prek programa posojanja kripto sredstev Gemini Earn. S to neregistrirano ponudbo sta Genesis in Gemini od več sto tisoč vlagateljev zbrala kripto sredstva v vrednosti milijard dolarjev. Preiskave drugih kršitev zakonodaje o vrednostnih papirjih ter drugih subjektov in oseb, povezanih z domnevno kršitvijo, še potekajo.

V skladu s pritožbo je decembra 2020 Genesis, del hčerinske družbe Digital Currency Group, sklenil pogodbo z Geminijem, da bi strankam Gemini, vključno z malimi vlagatelji v Združenih državah, ponudil priložnost, da Genesisu v zameno posodijo svoja kripto sredstva. za Genesisovo obljubo plačila obresti. Od februarja 2021 sta Genesis in Gemini malim vlagateljem začela ponujati program Gemini Earn, pri čemer so vlagatelji Gemini Earn svoja kripto sredstva oddali Genesisu, pri čemer je Gemini deloval kot agent za olajšanje transakcije. Gemini je od donosa, ki ga je Genesis plačal vlagateljem v Gemini Earn, odštel zastopniško provizijo, včasih celo do 4.29 odstotka. Kot je navedeno v pritožbi, je Genesis nato uporabil svojo diskrecijsko pravico pri uporabi kripto sredstev vlagateljev za ustvarjanje prihodkov in plačilo obresti vlagateljem Gemini Earn.

V pritožbi je nadalje navedeno, da je Genesis novembra 2022 objavil, da svojim vlagateljem v Gemini Earn ne bo dovolil umika svojih kripto sredstev, ker Genesis ni imel dovolj likvidnih sredstev, da bi izpolnil zahteve za dvig zaradi nestanovitnosti na trgu kripto sredstev. Takrat je imel Genesis približno 900 milijonov dolarjev sredstev vlagateljev 340,000 vlagateljev Gemini Earn. Gemini je v začetku tega meseca prekinil program Gemini Earn. Do danes mali vlagatelji Gemini Earn še vedno niso mogli dvigniti svojih kripto sredstev.

Pritožba SEC navaja, da program Gemini Earn predstavlja ponudbo in prodajo vrednostnih papirjev v skladu z veljavno zakonodajo in bi moral biti registriran pri Komisiji.

"Trdimo, da sta Genesis in Gemini javnosti ponudila neregistrirane vrednostne papirje, pri čemer sta zaobšla zahteve po razkritju, namenjene zaščiti vlagateljev," je dejal predsednik SEC Gary Gensler. »Današnje obtožbe temeljijo na prejšnjih ukrepih, da bi trgu in vlagateljski javnosti pojasnili, da morajo platforme za posojanje kriptovalut in drugi posredniki upoštevati našo časovno preverjeno zakonodajo o vrednostnih papirjih. S tem boste najbolje zaščitili vlagatelje. Spodbuja zaupanje na trgih. Ni izbirno. To je zakon.”

»Nedavni propad programov posojanja kripto sredstev in prekinitev Genesisovega programa poudarjata kritično potrebo, da platforme, ki malim vlagateljem ponujajo vrednostne papirje, spoštujejo zvezne zakone o vrednostnih papirjih,« je dejal Gurbir S. Grewal, direktor oddelka za izvrševanje SEC. »Kot smo videli vedno znova, vlagateljem onemogočanje osnovnih informacij, ki jih potrebujejo za sprejemanje premišljenih naložbenih odločitev. Naše preiskave v tem prostoru so zelo aktivne in potekajo, zato spodbujamo vse, ki imajo informacije o tej zadevi ali drugih možnih kršitvah zakonodaje o vrednostnih papirjih, da se javijo, vključno v okviru našega programa za prijavitelje nepravilnosti, če je primerno.«

Pritožba SEC, vložena na okrožnem sodišču ZDA za južno okrožje New Yorka, družbi Genesis in Gemini očita kršitve členov 5(a) in 5(c) zakona o vrednostnih papirjih iz leta 1933. Pritožba zahteva trajno sodno prepoved, razbremenitev nezakonito pridobljene premoženjske koristi plus vnaprejšnje obresti in civilne kazni.

Preiskavo SEC sta izvedla Jonathan Austin in Ashley Sprague pod nadzorom Deborah Tarasevich in Stacy Bogert. Sodni spor bo vodil Edward Reilly, nadzorovala pa James Connor in Olivia Choe.