Terminske pogodbe za nafto tedensko padejo za 10 %, saj skrbi zaradi COVID-a na Kitajskem zamegljujejo sliko povpraševanja

Terminske pogodbe za zemeljski plin so se pridružile širšemu energetskemu prostoru v petkovem umiku po mešanem zgodnjem zasedanju. Zemeljski plin je preprečil padajoči trend v tem sektorju v zadnjem tednu, delno okrepljen, ker so podatki ameriške vlade pokazali tedensko povečanje domače zaloge, ki trgu ni prinesla presenečenj.

• Zahodnoteksaška srednja nafta z dobavo decembra
  CL.1,
  + 0.04%

  CLZ22,
  + 0.04%
  v petek na newyorški blagovni borzi padel za 1.56 dolarja ali 1.9 % na 80.08 dolarja za sod. Po podatkih Dow Jones Market Data so cene zaznamovale najnižjo poravnavo za pogodbo za prvi mesec od 30. septembra. Pogodba je teden dni padla za 9.98 %.

• januarja nafta Brent 
  BRN00,
  + 0.14%

  BRNF23,
  + 0.14%
  padla za 2.16 USD ali 2.4 % na 87.62 USD za sod na ICE Futures Europe v petek, kar je najnižja vrednost od 27. septembra. V tem tednu je padla za 8.7 %.

• decembra zemeljski plin
  NGZ22,
  + 1.17%

  NG00,
  + 1.16%
   V petek so se znižale za 6.60 centa ali 1.04 % na 6.3030 USD za milijon britanskih termalnih enot. Pogodba se je tedensko povečala za 7.2 %.

• decembrski bencin RBZ22 izgubil 1.4 % na 2.4213 $ za galono v petek, medtem ko je kurilno olje decembra HOZ22 znižala za 0.2 % na 3.5168 USD za galono.

Tržni gonilniki

Cene surove nafte so bile ta teden pod pritiskom, saj je zaskrbljenost glede povpraševanja, zlasti s strani gospodarske velikanke Kitajske, odtehtala znake ostrejših zalog.

Kitajski državni svet je mesta opozoril, naj se izogibajo "neodgovornemu rahljanju" ukrepov glede COVID-19, po južno kitajski jutranji pošti. Časnik Wall Street Journal je poročal sedemkratno povečanje okužb s COVID v zadnjih dveh tednih na Kitajskem, čeprav je bila nova državna politika zrahljanih ukrepov namenjena zmanjšanju vpliva omejitev brez COVID.

Na strani ponudbe trgovci premišljujejo, koliko surove nafte bo prišlo s trga, ko bo 5. decembra začel veljati ruski embargo na nafto po morju, in ali bo obstajala učinkovita omejitev cen, ki bo ruski nafti omogočila, da pride na trge, vendar ob nižja cena.

Se glasi: Zakaj prepoved EU in zgornja meja cen G7 za rusko nafto ne bosta zagotovili trajne rasti nafte

Glej tudi: Ameriški vozniki bodo najverjetneje plačevali rekordno najvišje cene goriva za zahvalni dan

"Trg bo nedvomno osredotočil svojo pozornost na ponudbo OPEC+ v naslednjih nekaj tednih, saj je treba še videti, koliko se bo dnevna proizvodnja dejansko zmanjšala po uradni objavi zmanjšanja za 2 milijona sodov," je dejala Barbara Lambrecht, pisanje za skupino Commerzbank za raziskave blaga v dnevnem zapisu.

"Še vedno ni jasno, kakšen vpliv bosta imela prihajajoči embargo Evropske unije in zgornja meja cen, ki naj bi bila določena v naslednjih dneh, na rusko ponudbo," nadaljujejo analitiki v svojem zapisu. »Zaenkrat se zdi, da Rusija še vedno najde dovolj kupcev in celo povečuje proizvodnjo nafte. Kljub temu smo prepričani, da bosta ta dva dejavnika zmanjšala ponudbo, kar bi moralo podpirati cene v prihodnjih tednih.«

Analitiki UBS Global Wealth Management so ponovno potrdili stališče, da cene nafte ne morejo ostati nizke glede na obete glede ponudbe.

"Še naprej menimo, da je prodaja volatilnosti surove nafte privlačna strategija, in vlagateljem, ki sprejemajo tveganja, priporočamo, da dodajo dolge pozicije v pogodbe z nafto Brent z daljšim datumom, za katere menimo, da so podcenile potencial, da bodo cene energije dolgo ostale višje," je dejal Mark Haefele, glavni direktor za naložbe pri UBS Global Wealth Management.

"Menimo, da se bo naftni trg še bolj zaostril, saj OPEC+ zmanjšuje svojo proizvodnjo in bo prepoved EU za rusko surovo nafto vplivala na rusko proizvodnjo nafte," je dodal.

V središču pozornosti je bilo tudi gibanje ameriškega dolarja, ki bi lahko še naprej vplivalo na trgovanje z blagom, katerega cena je v ameriški enoti.

Zeleni denar
DXY,
+ 0.26%
se je v petek, po močnem padcu na trimesečne najnižje vrednosti ta teden, malo spremenilo, vendar je bombardiranje z jastrebovimi govoricami uradnikov Federal Reserve še naprej pomagalo nastaviti ton na širših finančnih trgih
SPX,
+ 0.48%
v petek.

"Vsakič, ko dobra novica na področju inflacije privede do rahljanja finančnih pogojev, Fed ne vidi druge izbire, kot da zajezi optimizem ...," je dejal Raffi Boyadjian, vodilni investicijski analitik pri XM.

»Toda najbolj dramatičen poseg je prišel v četrtek, ko je predsednik Feda St. Louis James Bullard predlagal, da bodo stopnje morda morale doseči 7 % v najslabšem primeru je ciljni razpon 5-5.25 % najmanjša raven, potrebna za boj proti visoki inflaciji,” je dodal.

Pogovori o podnebnih spremembah in energetskem prehodu v Egiptu, znani kot COP27 ZN, so bili v nevarnosti, da bodo preglasili petkov uradni konec dvotedenskega vrha.

Toda ko so se pogovori upočasnili, je najvišji podnebni uradnik EU ponudil presenetljivo ponudbo. Predlagal je dvostranski pristop to bi ustvarilo denar za revne države in spodbudilo strmejše zmanjšanje emisij zadrževanja toplote v vseh državah ter postopno opuščanje vseh fosilnih goriv, ​​vključno z zemeljskim plinom in nafto. Pogovori na teh vrhovih včasih trajajo dlje od uradnega zaključka srečanj.

Povezano: ZDA so glavna ovira pri podnebnem kompenzacijskem načrtu na COP27: analitik

Podatki o dobavi

Baker Hughes
BKR,
-2.35%
 v petek sporočili, da se je število število aktivnih ploščadi v ZDA, ki vrtajo za nafto, se je ta teden povečalo za eno na 623. To je sledilo povečanju za devet v prejšnjem tednu in je tretja zaporedna tedenska rast. Skupno število aktivnih ploščadi v ZDA, ki vključuje tiste, ki vrtajo za zemeljski plin, se je po podatkih Baker Hughes povečalo za tri na 782.

Poročali v četrtek, ZDA zaloge zemeljskega plina so se povečale za 64 milijard kubičnih čevljev v tednu, ki se je končal 11. novembra, na približno 3.6 bilijona kubičnih čevljev, glede na podatke Uprave za energetske informacije.

Ta odčitek v primerjavi s povprečno napovedjo analitikov za povečanje za 62 milijard kubičnih čevljev, glede na raziskavo, ki jo je izvedel S&P Global Commodity Insights.