Ameriška centralna banka Federal Reserve je prejšnji mesec spremenila smer in izvedla prvo zvišanje obrestnih mer v treh letih in napovedala konec svoje dolgoletne politike odkupa obveznic – kvantitativnega sproščanja – za naprej. Premiki so neposreden odziv na visoko inflacijo, ki je potreben premik, ko inflacija znaša 3 % letno.
Medtem so trgi nestanovitni. Delniški in obvezniški trgi nihajo in začenjamo opažati, da kratkoročni donosi obveznic presegajo dolgoročne. Vsekakor so zanimivi časi.
Za vlagatelje, ki iščejo jasno pot naprej v tem nejasnem okolju, je vredno preveriti pri večjih investicijskih bankah, kot je velikan Wall Street Morgan Stanley. Analitiki podjetja vedno iščejo delnice, ki so pripravljene na uspeh, ne glede na makro pogoje.
S tem v mislih smo uporabili Baza podatkov TipRanks pridobiti podrobnosti o dveh delnicah težke kategorije, ki so ju izkoristili analitiki bančnega velikana. Po mnenju Morgan Stanleyja se njihov potencial navzgor začne pri 50 % in od tam naprej narašča, poleg tega pa sta oba ocenjena kot močna nakupa po soglasju analitikov. Poglejmo si podrobneje.
Charles Schwab (SCHW)
Prva delnica, ki si jo bomo ogledali, Charles Schwab, je eno od večjih bančnih podjetij v ZDA, zaradi česar je ta izbira za Morgan Stanley nekaj kot dopust za avtobuse. Schwab je največje podjetje za investicijske storitve, s katerim se javno trguje v ZDA, in se ponaša s približno 7.6 bilijona dolarjev premoženja strank. Schwab je dobro znan po svoji vlogi pri približevanju delniških naložb množicam, saj deluje tako kot upravitelj naložb in kot posrednik za popust ter zagotavlja celovite bančne in investicijske storitve za več kot 33 milijonov računov strank na trgu ZDA in v tujini.
Schwabove delnice so letos sledile tržnemu vzorcu in kažejo visoko volatilnost, ki se prekriva s trendom padanja. Delnice SCHW so se letos znižale za 9 %, zadnji četrtletni rezultati pa so prispevali k zadnjemu padcu.
Podjetje je bilo v prvem četrtletju razočarano tako na vrhu kot na dnu; Prihodki so se v primerjavi z enakim obdobjem lani zmanjšali za 1 % na 1.1 milijarde dolarjev, kar je manj od 4.67 milijarde dolarjev, ki jih je pričakoval Wall Street. EPS brez GAAP v višini 4.83 USD je bil pod soglasno oceno 0.77 USD.
Vendar pa analitik podjetja Morgan Stanley Michael Cyprys, ko gleda na Schwab po razočaranju, razprodajo delnice imenuje "prevelika" in poudarja pozitivne lastnosti. Pravzaprav Cyprys pravi, da šibkost delnice ponuja še boljšo priložnost kot pred četrtletnimi rezultati.
»Zaslužek v prvem četrtletju 1. četrtletja SCHW je bil pod pričakovanji z zamudo pri prihodkih in NIM, vendar z nenehnim zagonom in padci neto novih sredstev, povprečnimi obrestnimi sredstvi in močno rastjo novih računov, ki kažejo moč v osnovnem poslu, ki bi moral imeti koristi od naraščajočih obrestnih mer, « je zapisal analitik. "Občutljivost na obrestno mero SCHW ostaja nedotaknjena, medtem ko je rast osnovnih sredstev in strank močna, zato vidimo še bolj privlačno vstopno točko glede na naš poziv v tisk, kjer smo SCHW označili za naš najboljši izbor."
Cyprysovi komentarji potrjujejo njegovo oceno prekomerne teže (tj. nakupa) te delnice, medtem ko njegova ciljna cena 132 $ pomeni 73-odstotno rast za prihodnje leto. (Če si želite ogledati Cyprysov rekord, Klikni tukaj)
Na splošno je 13 nedavnih analitičnih pregledov o Schwabu razčlenilo 10 proti 3 v korist nakupov pred držanjem, za soglasno oceno močnega nakupa. Povprečna ciljna cena 101.04 USD kaže na prostor za približno 32-odstotni enoletni potencial rasti od trenutne cene trgovanja 76.45 USD. (Oglejte si napoved delnic SCHW na TipRanks)
Delta Airlines (DAL)
Naslednji izbor Morgan Stanleyja je Delta Airlines, in kot vsi vemo, so letalske družbe močno prizadele med korona krizo. Čeprav so si opomogli, ko se je lani ponovno odprlo gospodarstvo, si še niso popolnoma opomogli. Delnice Delte so še vedno nižje od ravni pred pandemijo, čeprav so se od leta do danes delnice Delte povečale za 11 %, kar odraža povečanje potovanj, ko se COVID končno umika.
V zadnjih mesecih ne rastejo le delnice Delte. Najvišji prihodki podjetja so v drugem četrtletju 2 padli nad koronsko pečino, a so se od sredine leta 20 do konca leta 2020 vztrajno povečevali. V zadnjem četrtletju, 2021. četrtletje 1, je bilo največ 22 milijarde dolarjev, kar je več kot podvojilo rezultat v prvem četrtletju 9.35. in je presegel ceno Streeta za 1 milijonov dolarjev.
Vendar je letalska družba v prvem četrtletju še vedno imela neto izgubo v višini 1.23 USD na delnico. Kljub temu je bila izguba manjša od polovice izgube v višini 1 USD, o kateri so poročali v četrtletju pred letom dni, in je presegla soglasno oceno za 3.55 USD. Delta je imela ob koncu prvega četrtletja solidno likvidnostno pozicijo; tudi po tem, ko je porabila 0.04 milijarde dolarjev svojega denarnega toka iz poslovanja za nakupe in modifikacije letal, je imela družba še vedno 1 milijonov dolarjev prostega denarnega toka. To je bil del 1.6 milijarde dolarjev celotne likvidnosti, ki je vključevala tudi denarne ustreznike, kratkoročne naložbe in razpoložljiva posojila.
Vse to v očeh Ravija Shankerja iz Morgan Stanleyja pomeni solidno priložnost. Piše: »Marec [je bil] najboljši prodajni mesec v zgodovini DAL-a (kljub temu, da je ponujal 10 % manj sedežev kot pred pandemijo). To moč smo opazili v posodobitvah sredi marca, ko je več letalskih družb prejšnji teden objavilo rekordne potovalne dni, vendar je zdaj jasno, da se je ta zagon ohranil do konca meseca in pozneje.
»Kljub temu, da dogodkov črnega laboda ne manjka, ostajamo naklonjeni predvsem ameriškim letalskim družbam in DAL, ker verjamemo, da najboljše šele prihaja. Najboljša mešanica je naša glava kot korporativna in mednarodna spodbuda k normalizaciji. Odloženo povpraševanje še naprej narašča. Najboljši finančni vzvod je pred nami, saj obnova zmogljivosti prehiteva dodajanje virov in močni donosi padejo do konca,« je dodal analitik.
V skladu s tem pogledom na osnovno moč Delte Shanker ocenjuje delnico kot prekomerno težo (tj. nakup), pri čemer ciljna cena 65 USD pomeni 12-mesečno rast za približno 50%. (Če si želite ogledati Shankerjevo evidenco, Klikni tukaj)
Morgan Stanley ponovno zavzame bikovsko držo, ne da bi postal izstopajoč. Delta ima 15 nedavnih analitičnih pregledov, od tega 13 za nakup in 2 za zadrževanje, kar daje delnici soglasno oceno Strong Buy. Cena delnic je 43.54 dolarja, povprečna ciljna cena 49.92 dolarja pa kaže na rast za približno 15 % v prihodnjem letu. (Oglejte si napoved delnic DAL na TipRanks)
Če želite najti dobre ideje za trgovanje z zalogami po privlačnih ocenah, obiščite TipRanks ' Najboljše zaloge za nakup, na novo predstavljeno orodje, ki združuje vse vpoglede lastniškega kapitala TipRanksa.
Omejitev odgovornosti: Mnenja, izražena v tem članku, so izključno mnenja predstavljenih analitikov. Vsebina je namenjena izključno informativni uporabi. Zelo pomembno je, da pred kakršno koli naložbo naredite lastno analizo.
Vir: https://finance.yahoo.com/news/morgan-stanley-sees-gains-least-131736637.html