Wells Fargo (WFC) je moral sprejeti nekaj težkih odločitev, da je ostal na začrtani poti s svojim načrtom preobrata. To je eden od treh dogodkov v industriji, ki vplivajo na Wells in drugo ime naše banke, Morgan Stanley (MS). Wells Fargo je ta teden dejal, da je v letu 2024 na obzorju več odpuščanj, saj bo banka podvojila učinkovitost in znižala stroške. Drugje je oddelek za upravljanje premoženja Morgan Stanleyja zbral več kot 1 milijardo dolarjev za naložbe v rast, poroča The Wall Street Journal v četrtek, kar je zadnji znak, da bi lahko njegov dolgo mirujoči posel sklepanja poslov začel kazati znake življenja. Hkrati se bančna industrija sooča z možnostjo novih predpisov, ki grozijo, da bodo obema podjetjema zmanjšali dobiček. Banke se prebijajo skozi desetletja visoke obrestne mere in višje stroške financiranja, saj gospodarska negotovost zajame sektor. Indeks banke KBW, ki spremlja uspešnost največje ameriške banke bančne delnice, je od začetka leta do danes upadel za 13.85 % v primerjavi z 500-odstotno rastjo S & P 19.91 od začetka leta 2023. Medtem ko je Jim Cramer nedavno opisal sektor kot zaostalega na delniškem trgu, trdi, da se delnice obeh podjetij še vedno kupujejo. Zlasti pri Morgan Stanleyju je Jim dejal, da je treba delnice kupovati "agresivno" zaradi velikega dividendnega donosa in poceni vrednotenja. Kljub temu nedavni naslovi osvetljujejo, kako napredujejo naša finančna imena v težkem delovnem okolju. Znižanje stroškov Novica: Med konferenco Goldman Sachs v torek je izvršni direktor Wells Fargo Charlie Scharf opozoril na velike stroške odpravnin v četrtem četrtletju banke. "V četrtem četrtletju pričakujemo približno 750 milijonov dolarjev do malo manj kot milijardo dolarjev odpravnin, ki jih nismo predvidevali, samo zato, ker se želimo še naprej osredotočati na učinkovitost," je dejal Scharf. Dodal je, da mora podjetje postati še "agresivnejše" pri upravljanju števila zaposlenih in "ni niti blizu" tistemu, kar bi moralo biti glede učinkovitosti. Wells Fargo je letos od septembra že odpustil več kot 227,000 zaposlenih – približno 4.7 % svoje delovne sile. Izvršni direktor je tudi opozoril, da želi banka še naprej dodeljevati sredstva za izgradnjo področij svojega poslovanja, ki ustvarjajo denar, kot so kapitalski trgi. Mnenje kluba: Čeprav odpuščanja nikoli niso lahka odločitev, je osredotočenost vodstva na zniževanje stroškov potrebna za izboljšanje razmerja učinkovitosti Wells Fargo – merilo stroškov banke glede na njene prihodke. Razmerje učinkovitosti družbe Wells Fargo se je v zadnjih letih nenehno izboljševalo, k čemur so pripomogle različne pobude, kot je znatno zmanjšanje obsega hipotekarni posel. Na splošno je Wells Fargo večletna igra za klub, saj banka še naprej kaže nadaljnji napredek pri načrtu preobrata, ki je bil izveden, potem ko so finančni regulatorji banki leta 1.95 uvedli omejitev sredstev v višini 2018 bilijona dolarjev. Vendar trdimo, da je odprava zgornje meje scenarij »kdaj, ne če« – scenarij, ki bi moral povečati bilanco stanja banke in podjetju omogočiti več dobička. Letošnja uspešnost WFC YTD gora Wells Fargo. Zbiranje sredstev Novica: Morgan Stanley Investment Management je zbrala skoraj 1.2 milijarde dolarjev sredstev za vlaganje v pozno rast, novico, ki jo je banka potrdila, potem ko je The Journal prvotno objavil zgodbo. Banka za upravljanje premoženja je zaprla dva različna subjekta zasebnega kapitala in s tem presegla svoj cilj zbiranja sredstev za približno 40 %, so sporočili iz banke. Mnenje kluba: Čeprav se morda zdi, da je naložba kaplja čez rob za eno največjih bank v državi – upravlja približno 1.4 bilijona dolarjev sredstev – ta poteza nakazuje bolj pozitivno usmeritev za širše okolje zbiranja sredstev. Zbiranje kapitala je bilo precej težje, odkar je Federal Reserve marca 2022 začela zviševati obrestne mere in razcvet SVB v začetku tega leta, zato bi lahko kakršen koli znak povečanja naložb koristil splošnemu okolju sklepanja poslov. To bi koristilo upadajočemu investicijskemu bančništvu Morgan Stanleyja, ki se je v zadnjih četrtletjih upočasnilo zaradi utišanega trga začetne javne ponudbe in šibke dejavnosti združitev in prevzemov. MS YTD Mountain Morgan Stanley uspešnost leta do datuma. Uredba Novica: V sredo so šefi osmih največjih ZDA banke, vključno z Wells Fargo in Morgan Stanley, so poskušale prepričati zakonodajalce, da bodo predlagani predpisi, znani kot Basel 3 endgame, škodovali ne le njihovim podjetjem, ampak tudi običajnim Američanom. Med letnim nadzornim zaslišanjem v senatu so izvršni direktorji zavrnili nova predlagana pravila – zasnovana za ZDA banke z najmanj 100 milijardami dolarjev premoženja – to bi dvignilo raven kapitala, ki ga morajo imeti podjetja, da ublažijo prihodnje tveganje. "Pravilo bi imelo predvidljive in škodljive posledice za gospodarstvo, trge, podjetja vseh velikosti in ameriška gospodinjstva," je dejal izvršni direktor JPMorgan Jamie Dimon. Mnenje kluba: Optimistični smo, da se bosta Wells Fargo in Morgan Stanley lahko prilagodila morebitnim novim pravilom, ker sta oba dobro kapitalizirana, kot je navedeno v letnih stresnih testih Federal Reserve v začetku tega leta. Čeprav bi konec igre Basel 3 lahko prizadel neto obrestni dohodek Morgan Stanleyja, bi morale morebitne slabosti izravnati donosnejši oddelek za investicijsko bančništvo. Poleg tega je odhajajoči izvršni direktor Morgan Stanleyja, James Gorman, prejšnji mesec za CNBC povedal, da lahko banka obravnava "kakršno koli obliko" novih pravil, ki bi jih lahko uvedli regulatorji. (Dobrodelni sklad Jima Cramerja je dolg WFC, MS. Glejte tukaj za celoten seznam delnic.) Kot naročnik CNBC Investing Club z Jimom Cramerjem boste prejeli opozorilo o trgovanju, preden Jim sklene trgovanje. Jim počaka 45 minut po pošiljanju opozorila o trgovanju, preden kupi ali proda delnico v portfelju svojega dobrodelnega sklada. Če je Jim govoril o delnici na televiziji CNBC, počaka 72 ur po izdaji opozorila o trgovanju, preden izvede posel. ZGORNJE INFORMACIJE V INVESTING CLUBU VELJAJO NAŠI POGOJI IN POLITIKA ZASEBNOSTI SKUPAJ Z NAŠO ZAMIKANJE ODGOVORNOSTI. NOBENA FIDUCIARNA OBVEZNOST ALI DOLŽNOST NE OBSTAJA ALI NI USTVARJENA ZARADI VAŠEGA PREJEMA KAKRŠNIHKOLI INFORMACIJ, POSREDOVANIH V POVEZAVI Z INVESTING CLUBOM.
Fotografija kombinirane datoteke prikazuje Wells Fargo, Citibank, Morgan Stanley, JPMorgan Chase, Bank of America in Goldman Sachs.
Reuters
Wells Fargo (WFC) je moral opraviti nekaj težkih odločitev, da je ostal na začrtani poti s svojim načrtom preobrata. To je eden od treh dogodkov v panogi, ki vplivajo na Wells in ime naše druge banke, Morgan Stanley (GOSPA).
Vir: https://www.cnbc.com/2023/12/07/morgan-stanley-and-wells-fargo-are-making-headlines-heres-our-take.html