Prejšnji teden je odbor Fed za odprti trg zvišal svojo referenčno obrestno mero za 0.75 %, kar je največje tako povečanje v skoraj 30 letih. Ta poteza zaznamuje premik v agresivno držo proti inflaciji in poskus Fed, da prepreči morebitno recesijo.
Pravzaprav so predhodni podatki, ki so pricurljali iz Atlantskega Fed v začetku tedna, pokazali, da so ZDA v tehnični recesiji. Čeprav uradne številke ne bodo objavljene šele po koncu drugega četrtletja, zgodnje številke kažejo, da se bo drugo četrtletje 2. končalo z 22-odstotno rastjo BDP. Po 0.0-odstotnem krčenju v prvem četrtletju je to dve četrtini zapored negativne ali ničelne rasti – definicija recesije.
Z vidika vlagatelja takšno okolje pomeni, da je čas, da okrepite obrambo portfelja. Obrambne igre bodo v prihodnje dobile veliko več pozornosti – kot ugotavlja Deutsche Bank v nedavnem poročilu o trenutnih razmerah.
Analitiki investicijske banke so na podlagi tega zapora izbrali potencialne zmagovalce med delnicami dividend, klasičnimi obrambnimi igrami za padce vseh vrst. Poiskali smo podrobnosti o dveh od teh izbir z Baza podatkov TipRanks. Zdaj pa se poglobimo in skupaj poglejmo številke in komentar DB.
Digital Realty Trust (DLR)
Prvič, Digital Realty Trust spada v tisto dolgoletno prvakno kategorijo dividendnega sektorja, investicijski sklad za nepremičnine (REIT). Ta podjetja morajo delničarjem neposredno vračati visok odstotek dobička in pogosto uporabljajo dividende kot nosilec. Posledično se lahko na REIT običajno zanesemo za zanesljive dividende z visokim donosom.
Nekatere družbe REIT so splošne in vlagajo v kakršno koli nepremičnino, druge pa se osredotočajo bolj ozko. Digital Realty je ena izmed slednjih, ki se osredotoča na podatkovne centre. Podjetje ima lastnine podatkovnih centrov in nudi rešitve za kolokacijo in medsebojno povezovanje med svojimi lastnostmi in podjetji svojih najemnikov. S tržno kapitalizacijo 36.2 milijarde dolarjev in vrednostjo podjetja 56 milijard dolarjev je podjetje 7. največji REIT, s katerim se trguje na Wall Streetu.
Nekatere nedavne objave podjetja bodo pomagale prikazati obseg njegovega poslovanja. Prejšnji mesec je DLR objavil, da je sklenil pogodbo za 158 megavatov novih sončnih elektrarn za svoje operacije v Kaliforniji in Gruziji. In ta mesec je podjetje napovedalo širitev svojega mednarodnega odtisa z zavezo, da bo odprlo nov projekt podatkovnega centra v Izraelu. Ta poteza bo okrepila delovanje DLR v regiji vzhodnega Sredozemlja.
S finančne strani je Digital Realty v prvem četrtletju 1. poročal o prihodkih v višini 22 milijarde dolarjev, kar je enako kot v prejšnjem četrtletju in je za skromne 1.1 % več kot v četrtletju pred letom. Ti prihodki so podprli čisti dobiček v višini 3 milijona dolarjev, kar je privedlo do dobička na delnico za navadne delničarje v višini 76.9 centov na popravljeno delnico. To število se je močno zmanjšalo v primerjavi z razredčenim EPS v 22 USD, o katerem so poročali v prvem četrtletju 1.32. Kljub temu so sredstva iz poslovanja (FFO) na delnico, ki je ključna metrika v panogi, zrasla z 1 USD v prvem četrtletju 21. na 1.50 USD v nedavnem poročilu, kar je 1-odstotno rast.
FFO je podprl 1.22 USD dividende navadnih delnic družbe. To izplačilo letno znaša 4.88 USD za vsako navadno delnico. Po tej stopnji prinaša 3.8 %, skoraj dvakrat večjo od povprečne dividende na širših trgih. Še bolje za vlagatelje, je bila dividenda v zadnjih treh letih trikrat povečana, družba pa ima 17-letno zgodovino zanesljivega izplačila s postopnim povečevanjem.
V svojem pregledu Digital Realty za Deutsche Bank, analitik Matej Niknam meni, da ima to podjetje trdne temelje, na podlagi katerih lahko prebrodi gospodarske težave. Piše: »Povpraševanje strank je bilo močno tako pri hiperscale kot v podjetjih, kar je v zadnjih obdobjih pripeljalo do povečanega obsega zakupa. Čeprav ne verjamemo, da je rekordnih količin mogoče ekstrapolirati v prihodnost (še posebej, ko se makropogoji poslabšajo), menimo, da nedavna moč in zelo zdrav zaostanek (~ 400 milijonov USD+) pomagata zmanjšati tveganje za obete rasti do leta 2023.
Niknam se tu ne ustavi. Svoje stališče do delnic je tudi nadgradil z »Zadrži (nevtralno)« v »Kupi« in določi ciljno ceno, 144 $, kar kaže na enoletni potencial rasti za 13 % za delnico. (Če si želite ogledati Niknamov rekord, Klikni tukaj)
Na splošno je ocena konsenza analitikov zmernega nakupa za to delnico izpeljana iz 10 nedavnih pregledov, ki vključujejo 7 za nakup proti 3 za zadrževanje. Delnice se trenutno prodajajo za 127.13 USD in imajo povprečno ciljno ceno 159.80 USD, kar pomeni približno 26-odstotno povprečno rast za prihodnje leto. (Oglejte si napoved delnic DLR na TipRanks)
NetApp (NTAP)
Naslednja delnica dividend, ki si jo bomo ogledali, je NetApp, podjetje s sedežem v San Joseju, ki deluje na področju podatkovnih storitev v oblaku in upravljanja podatkov. NetApp sodeluje z velikimi podjetniškimi strankami – vključno z imeni, kot so AstraZeneca, DreamWorks in celo Dow Jones – na vrsti podatkovnih aplikacij, katerih cilj je priti do pravih podatkov na pravo mesto ob pravem času, kjer lahko stranka izkoristi največ učinkovita in donosna uporaba.
Podatki so postali velik posel in tudi po tem, ko so v zadnjih mesecih opazili izgube delnic (delnice NTAP so se od leta do danes zmanjšale za 31 %, kar je slabše od S&P 500), se podjetje še vedno ponaša s tržno kapitalizacijo nad 14.5 milijarde dolarjev.
Finančni rezultati za zadnje četrtletje, četrto četrtletje poslovnega leta 4, so bili močni. NetApp je ustvaril neto prihodke v višini 2022 milijarde dolarjev, kar je več od 1.68 milijarde dolarjev v fiskalnem 1.56Q4. Prednjačil je segment hibridnega oblaka podjetja z 21 milijarde dolarjev celotnega prihodka. NetApp je četrtletje končal s 1.56 milijarde dolarjev gotovine in drugih likvidnih sredstev.
Ti močni denarni deleži se vračajo delničarjem podjetja. NetApp ima aktiven program odkupov delnic in izplačil dividend, v skupnem znesku 361 milijonov dolarjev v 4. četrtletju 22. proračuna in 1.05 milijarde dolarjev za celotno proračunsko leto. Dividenda za navadno delnico je določena na 50 centov na delnico ali 2 USD letno in prinaša 3%.
Vse to ima analitik Deutsche Bank s 5 zvezdicami Sidney Ho pripravljen nadgraditi te delnice iz držanja (tj. nevtralnega) v nakup. Ko razlaga svoje stališče, Ho piše: »Verjamemo, da delež NTAP-a, ki je bil do danes nižji za -30 % (v primerjavi z -18 % za enakovredne IT strojne opreme), ustvarja priložnost za nakup ... Prav tako nas spodbuja, da bo podjetje premaknilo svoje kratkoročna poraba denarja od združitev in prevzemov za povratne odkupe delnic, kar bi moralo biti pozitivno za rast EPS.«
Glede na prepričanje, da je tveganje-nagrada »prepričljivo«, skupaj z nadgradnjo in optimističnimi obeti, Ho-jev cilj cene v višini 84 $ pomeni enoletni potencial rasti za 32%. (Če si želite ogledati Hojev rekord, Klikni tukaj)
Na splošno je ocena soglasja analitikov za NTAP zmeren nakup, ki temelji na 13 pregledih. Ti vključujejo 6 nakupov proti 7 zadrževanja. Trenutna trgovalna cena delnice je 63.73 USD, njena povprečna ciljna cena 88.38 USD pa kaže na dvig za ~39 % v prihodnjem letu. (Oglejte si napoved delnic NTAP na TipRanks)
Če želite najti dobre ideje za trgovanje z delnicami dividend po privlačnih vrednotenjih, obiščite TipRanks' Najboljše zaloge za nakup, na novo predstavljeno orodje, ki združuje vse vpoglede lastniškega kapitala TipRanksa.
Izjava o omejitvi odgovornosti: Mnenja v tem članku so izključno mnenja predstavljenih analitikov. Vsebina je namenjena izključno informativni uporabi. Pred vlaganjem je zelo pomembno, da naredite svojo analizo.
Vir: https://finance.yahoo.com/news/looking-dividend-paying-defense-stocks-215101960.html