Lansko leto se je končalo na slabem glasu za PayPal (PYPL) zaloga; v zadnjih 3 mesecih so delnice izgubile 28 % vrednosti. Z letom 2022 bodo vlagatelji upali, da se bo delnica ponovno postavila na svoje temelje.
Medtem ko Daniel Perlin iz RBC ostaja v kotu velikana digitalnih plačil, analitik meni, da obeti podjetja zahtevajo revizijo njegovega modela PayPal. "Bolje smo vključili v komentarje našega vodstva modela težke kompenzacije, ki jih pričakujemo v 22. poslovnem letu, glede na sprostitev rezerv v 21. poslovnem letu, ki bi se morale vrniti na bolj normalizirane vzorce v 22. poslovnem letu," je pojasnil analitik s 5 zvezdicami.
Kot tak je Perlin zmanjšal svoj adj. EPS je ocenil s 22 USD na 5.42 USD in znižal pril. Napoved EBITDA z 5.07 milijarde dolarjev na 8.42 milijarde dolarjev.
Padec cene delnice PayPal nikakor ni edinstven v plačilnem prostoru; večina njegovih enakovrednih podjetij je doživela »znatno večkratno krčenje«, medtem ko je bilo vrednotenje številnih delnic rasti zaradi povečanega strahu pred inflacijo in naraščajočimi obrestnimi merami zavrnjeno.
Kot taka je poleg znižanih ocen za 22. finančno leto tudi ciljno znižanje cene delnice. Številka pade na 230 $ z 298 $ in zdaj kaže, da se bodo delnice v enoletnem časovnem obdobju povzpele za 23 %. (Če si želite ogledati Perlinovo uspešnost, Klikni tukaj)
Čeprav novi cilj "bolje odraža obseg skupine vrstnikov", Perlin nikakor ni medvedja na PayPal.
"Verjamemo, da naša teza ostaja nespremenjena, saj PYPL ostaja premalo monetizirano sredstvo, zato bi se morale, ko se poveča angažiranost potrošnikov, povečati tudi možnosti monetizacije," je zapisal analitik. "Poleg tega verjamemo, da bo 22. finančno leto ostalo prehodno leto, saj se ponovno pojavljajo bolj normalizirani vzorci, kot so ravnovesje med e-trgovino in fizično svetovno porabo, povečanje kreditnih rezerv in zmanjšan vpliv upada eBaya."
Perlin meni, da obstaja več katalizatorjev, ki bi lahko v bližnji prihodnosti pripomogli k temu, da bi se deleži povečali; pospeševanje sprejemanja mobilnih naprav bi lahko spodbudilo rast, nova strateška partnerstva z glavnimi akterji v industriji bi lahko pripomogla k razpoloženju, medtem ko bi razporeditev kapitala za združitve in prevzeme lahko »pospešila vrhunsko rast«.
Zdaj se obrnemo na preostali del ulice, kjer PayPal še vedno pridobiva podporo večine analitikov; Konsenzna ocena delnice Strong Buy temelji na 27 nakupih, 4 držanjih in 1 prodaji. Poleg tega je cilj povprečne cene še vedno optimističen; pri 266.8 USD naj bi ta številka nagradila vlagatelje z donosom v višini 42 % v prihodnjem letu. (Glejte analizo zalog PayPal na TipRanks)
Če želite najti dobre ideje za trgovanje z zalogami po privlačnih ocenah, obiščite TipRanks 'Best Stocks to Buy', novo predstavljeno orodje, ki združuje vse vpoglede v lastniški kapital TipRanks.
Izjava o omejitvi odgovornosti: Mnenja v tem članku so izključno mnenja predstavljenega analitika. Vsebina je namenjena izključno informativni uporabi. Pred vlaganjem je zelo pomembno, da naredite svojo analizo.
Vir: https://finance.yahoo.com/news/paypal-long-term-investors-win-172824118.html