Dow beleži največji padec v več kot dveh tednih po poročilu o Appleovih načrtih za upočasnitev zaposlovanja in porabe

Kaj je gnalo trge

Poročilo Bloomberga o Applovem načrtu za upočasnitev rasti zaposlovanja in porabe je bil najverjetnejši razlog, da se je borza v ponedeljek popoldne premaknila v način razprodaje, meni Dan Eye, glavni investicijski direktor Fort Pitt Capital Group v Harrisburgu, Pa. Delnice družbe Apple AAPL po poročilu končal za 2.1 %.

"Vlagatelji resnično dvomijo o optimističnih napovedih zaslužka do konca tega leta in v letu 2023," je po telefonu dejal Eye. "Morali se bomo domisliti, kakšni bodo zaslužki v prihodnjih četrtletjih in to bo odvisno od smernic."

Prej v ponedeljek so bili vlagatelji osredotočeni na pozitivne elemente v četrtletnih rezultatih Goldman Sachs Group Inc. in Bank of America Corp.

Goldman
GS,
+ 2.51%
delnice so se povečale za 2.5 %, potem ko je velikan investicijskega bančništva objavil a dobiček v drugem četrtletju višji od pričakovanega, čeprav se je dobiček zmanjšal glede na lansko četrtletje. Bank of America
BAC,
+ 0.03%
delnice so se nekoliko povečale, potem ko banka ni dosegla ocene dobička Wall Streeta, vendar so prihodki izpolnili pričakovanja, neto obrestni prihodki pa so bili višji.

Začenja se prvi polni teden sezone objav poslovnih rezultatov v ZDA za drugo četrtletje, z [
IBM,
-1.28%
dostavo boljši od pričakovanih rezultatov po zaključnem zvonjenju. ]

Poročila drugih velikih bank, kot je JPMorgan Chase
JPM,
-1.03%,
prejšnji teden sprva niso bili dobro sprejeti. Toda razpoloženje na trgu se je v petek in v zgodnjem delu ponedeljka izboljšalo po uradnikih Federal Reserve govoril o možnostih 100-bazične točke zvišanje obrestne mere na političnem sestanku naslednji teden.

Glej tudi: Vlagatelji so obsedeni z obsegom naslednjega dviga obrestne mere Feda. Tukaj je tisto, kar pogrešajo.

Možnosti za tako ostro zaostritev so zdaj okoli 33 % v primerjavi z 80 % prejšnjo sredo, in 75 bazičnih točk se je premaknilo na 2.25 % do 2.50 %. Indeks dolarja
DXY,
+ 0.16%
kot odgovor znižal z 20-letnih najvišjih vrednosti in padel za 0.6 % na 107.44.

Trgovci so opazovali, ali se bo vzpon po močnem zaključku prejšnji teden nadaljeval.

»Bikovski zagon delnic je bil letos izmuzljiv, toda četrtek je bil očiten, saj sta tako borza kot surova nafta dosegla večtedenske ali večmesečne najnižje vrednosti, preden sta se obrnila in zaprla blizu svojih najvišjih vrednosti dneva, nato pa sta sledila navzgor Petek,« je v komentarjih po elektronski pošti dejal Chris Larkin, generalni direktor trgovanja pri E-Trade iz Morgan Stanleyja.

"Ali se bo ta zagon nadaljeval v tem tednu - ali dlje - bomo še videli. Čeprav je bil v preteklosti, ko je SPX naredil podobne umike, en teden pozneje več časa višji kot ne,« je dejal.

Se glasi: Zakaj ta grdi niz S&P 500 svari pred lovljenjem za odboji medvedjega trga

Vendar pa je malo verjetno, da bo Fed popustil svojemu agresivnemu dvigovanju obrestnih mer, zlasti glede na močan trg dela ter prožno porabo podjetij in potrošnikov, je dejal. Dolgoročno bi lahko bila »stagflacija na seznamu«.

Poleg zaslužka bo to verjetno miren teden za ameriške makroekonomske katalizatorje, saj je Fed zdaj v obdobju zatemnitve pred sestankom in bodo vlagatelji svojo pozornost morda usmerili drugam.

"Vidimo, da je ECB (Evropska centralna banka) ta teden zvišala obrestne mere za 0.25 % sredi visoke inflacije in kljub strahu pred recesijo," so v ponedeljkovem sporočilu zapisali Wei Li, globalni glavni investicijski strateg BlackRock Investment Institute in drugi.

»Tako ECB kot Fed trenutno podpirata 'politiko inflacije' ali pritisk za ukrotitev inflacije. Menimo, da bo ECB najprej ustavila svoj pohod,« so dejali. »Zakaj? Energetska kriza pomeni, da se bo evropska rast verjetno kmalu ustavila. Višje obrestne mere in politični pretresi lahko povzročijo tudi spiralno naraščanje stroškov izposojanja perifernih podjetij. Zaradi tega dajemo prednost kreditom pred delnicami in nevtralnim glede državnih obveznic euroobmočja.«

Podjetja v fokusu

• Delnice komponente Dow Boeing Co.
  B.A.,
  -0.01%
  končal nekoliko nižje, potem ko je vesoljski in obrambni velikan dejal Delta Air Lines Inc.
  DAL,
  + 3.49%
  bi naročite 100 njegovih curkov 737-10 saj letalski prevoznik posodablja svojo floto z eno ladjo. Delnice Delte so se podražile za 3.5 %.

• Elon Musk vložila predlog Petek nasproten Twitter Inc
  TWTR,
  + 1.78%
  zahteval pospešitev sojenja zaradi njegove namere, da prekine svoj 44 milijard dolarjev vreden prevzem. Delnice Twitterja so na koncu zrasle za 1.8 %.

Kako so se obnesla druga sredstva

• ZDA cene nafte se je v ponedeljek prvič v enem tednu vrnila nad 100 dolarjev za sod, čemur so koristili znaki, da je ameriški predsednik Joe Biden ni bilo zavarovano takojšnje povečanje ponudbe Savdske Arabije. Zahodnoteksaška nafta Intermediate z dobavo v avgustu se je na newyorški blagovni borzi podražila za 5.01 dolarja ali 5.1 % in dosegla 102.60 dolarja za sod. 

• 10-letni donos zakladnice
  TMUBMUSD10Y,
  2.980%
  zvišal za 3 bazične točke na 2.959 %, kar je najvišja raven v enem tednu, na podlagi tržnih podatkov Dow Jones ob 3. uri. Donosi in cene dolga se gibljejo nasproti drug drugemu.

• Indeks dolarja ICE
  DXY,
  + 0.16%
  padel za 0.6 %, kar je pomagalo spodbuditi rast zlata. Avgustovsko zlato je pridobilo 6.60 $ ali 0.4 % in se ustavilo pri 1,710.20 $.

• Bitcoin
  BTCUSD,
  + 3.01%
  povečala za 2.9 % na 21,551.

• V Evropi Stoxx 600 XX: SXXP in FTSE 100
  UKX,
  + 0.90%
  vsaka se je povečala za 0.9 %.

• Azijski trgi so dobili dodatno spodbudo zaradi znakov, da bodo kitajske oblasti poskušale podpreti gradbeni sektor in omiliti denarno politiko. Hongkonški Hang Seng
  HSI,
  -0.61%
  končal 2.7 % višje in Shanghai Composite
  SHCOMP,
  + 1.55%
  zaključila za 1.6 %. Japonska je bila zaprta zaradi počitnic.

-— Jamie Chisholm je prispeval k temu članku.