Tveganje in nagrada sta jin in jang trgovanja z delnicami, dve nasprotni, a bistveni sestavini vsakega tržnega uspeha. In ni delnic, ki bolje poosebljajo obe strani – dejavnike tveganja in potenciale nagrajevanja – kot delnice penijev.
Te delnice, katerih cena je nižja od 5 USD na delnico, običajno ponujajo velik potencial za rast. Tudi majhen dobiček v ceni delnice – le nekaj centov – se hitro prevede v visok donos. Seveda je tudi tveganje resnično; vsaka delnica penija ne bo pokazala tovrstnih dobičkov, nekatere od njih so z razlogom poceni in ni vsak razlog dober.
Torej, kako naj bi vlagatelji ločili med dolgoročnimi zmagovalci in tistimi, ki naj bi prišli na kratko? Ena strategija je spremljanje dejavnosti naložbenih titanov.
Milijarder Israel "Izzy" Englander, vodja družbe hedge skladov Millennium Management, je eden od teh titanov. Glede na svoje impresivne dosežke je Englander vzel 35 milijonov dolarjev, s katerimi je bil sklad ustanovljen, in jih povečal v več kot 50 milijard dolarjev sredstev v upravljanju.
Če smo se za navdih obrnili na Englanderja, smo si podrobneje ogledali dve delnici penija, na katere se je angleški Millennium nedavno odločil. Uporaba Baza podatkov TipRanks da bi izvedeli, kaj ima za povedati skupnost analitikov, smo izvedeli, da se vsaka oznaka ponaša z oceno Strong Buy in vsaj 200-odstotnim potencialom rasti. Poglejmo si od blizu.
Skupščinske bioznanosti (ASMB)
Nalezljive bolezni so v zadnjih nekaj letih zagotovo na radarju vseh. In čeprav je korona prišla na naslovnice, je komaj edini resen patogen. Virus hepatitisa B (HBV) je že dolgo znan kot resna zadeva javnega zdravja. Virus povzroča kronično, progresivno in hudo bolezen jeter, in čeprav lahko cepiva preprečijo okužbo in prenos, je za bolnike, ki trpijo za to boleznijo, na voljo le malo popolnoma učinkovitih zdravil. Skupščina Biosciences želi to situacijo spremeniti.
Podjetje ima aktiven cevovod raziskav, v katerem so najmanj trije glavni kandidati za zaviralce. To je nov razred zdravil, ki je zasnovan tako, da ovira življenjski cikel virusa z blokiranjem sestave in delovanja virusnih beljakovin na ključnih točkah. Glavni kandidat skupščine za zdravila, vebicorvir, se je izkazal v preskušanjih prve faze in trenutno poteka v dveh preskušanjih trojne kombinacije 1. faze. Vmesni podatki iz teh dveh poskusov se pričakujejo v drugi polovici leta.
To ne bo edini potencialni katalizator za ASMB v bližnji prihodnosti. Dva druga kandidata za zdravila za zaviralce jedra, ABI-H3733 in ABI-4334, sta oba v fazi 1 klinične faze, pri čemer se v tem letu pričakuje več nizov podatkov. V pričakovanem vrstnem redu ti vključujejo začetek kliničnih preskušanj, plus začetne podatke faze 1b za H3733 v drugi polovici leta in podatke faze 1a za 4334 do konca leta.
Za Izzyja Englanderja, trgovca milijarderja, mora to pomeniti tveganje, ki ga je vredno sprejeti, saj je svoj delež v ASMB razširil za več kot 300 %, v prvem četrtletju pa je nabral 1,031,087. Po trenutnih cenah je ta delež vreden 1 milijona dolarjev.
Anglež ni edini, ki je naklonjen. Bairdov analitik Brian Skorney daje ASMB oceno Outperform (tj. Nakup), s ciljno ceno 15 USD, ki kaže na neverjetnih 757 % potencial rasti v naslednjih 12 mesecih. (Če si želite ogledati Skorneyjev rekord, Klikni tukaj)
Ključni dejavniki za to podjetje so po mnenju Skorneyja študije trojne kombinacije. Skorney piše: »Glede na 2H22 verjamemo, da bodo podatki o zdravljenju iz para režimov trojne kombinacije vebicorvir+nuc pomembni nabori podatkov, ki bi lahko podprli optimizem glede kurativnega potenciala ... Vidimo potencial navzgor, ki presega trenutno vrednotenje, če bi bil kateri koli nabor podatkov namigujejo na izboljšane podatke o biomarkerjih, ki bi lahko ustvarili upanje za funkcionalno ozdravitev po prenehanju terapije, v prihodnosti ... Čeprav menimo, da so trenutni programi visoko tvegani, predvidevamo, da bi potencial za kurativni kombinirani režim lahko podprl izboljšan optimizem okoli delnice v drugo polovico leta."
Kaj pravi preostali del ulice? ASMB je zbral 4 ocene analitikov z Wall Streeta z razčlenitvijo 3 proti 1 glede na nakupe nad zadržki za soglasno oceno močnega nakupa. Njena cena delnice je 1.75 $, povprečna ciljna cena 11.13 $ pa pomeni 536-odstotno enoletno rast. (Oglejte si napoved delnic ASMB na TipRanks)
Xeris Pharmaceuticals (XERS)
Naslednji izmed angleških izbirnikov je Xeris Pharma, farmacevtsko podjetje z veliko prednostjo, ki jo morajo vlagatelji upoštevati: poleg aktivnega raziskovalnega sistema ima podjetje na trgu tri nova zdravila v fazi komercializacije. To podjetju omogoča stalen dohodek, 22 milijonov dolarjev v prvem četrtletju tega leta, kjer je večina njegovih podobnih še vedno pred prihodki.
Xeris ima še en razlikovalni dejavnik. Njegov glavni raziskovalni poudarek je bil na razvoju nevodnih injekcijskih formulacij za samostojno dajanje; to pomeni, nova zdravila, ki niso topna v vodi, so stabilna na polici in so na voljo v sistemih za dostavo tipa 'pen', podobno kot dobro znani epipen. Gre za nov pristop k odmerjanju zdravil, ki temelji na želji bolnikov po ohranjanju neodvisnosti.
Trenutno je glavno zdravilo v komercialnem delovanju Xerisa glukagon, zdravilo za hudo hipoglikemijo zaradi sladkorne bolezni. Xerisova formulacija kot injekcija za samostojno uporabo je bila leta 2019 odobrena za ameriški trg pod imenom Gvoke; rahlo spremenjena formulacija, označena kot Oglou, je v uporabi v Evropi in je bila odobrena v Združenem kraljestvu konec lanskega leta.
Keveyis, zdravilo za primarno hiperkalemično periodično paralizo, skupaj z zdravilom Recorlev, zdravilo za Cushingov sindrom, sta bila pridobljena v 4. četrtletju 21, ko je Xeris zaključil pridobitev Strongbridgea. Ta združitev je Xeris stala 267 milijonov dolarjev – vendar združenemu subjektu omogoča, da združi svoje tržne izdelke zdravil v eno linijo in prihrani stroške komercializacije.
Xeris je v prvem četrtletju 172. zabeležil 1-odstotno povečanje prihodkov na 22 milijona dolarjev v primerjavi s samo 21.9 milijoni dolarjev v četrtletju pred letom dni. Gvoke je predstavljal levji delež teh prihodkov, medtem ko so ostali trženi izdelki na začetku rasti prodaje. Xeris ima neto izgubo, tako kot mnoga vrhunska medicinska tehnološka podjetja, in je v četrtletju zabeležila negativni dobiček na delnico v višini 8 centov.
Jasno je, da je Englanderju všeč, kar je videl v Xerisu – njegov sklad je v prvem četrtletju kupil 1,214,026 delnic podjetja. Po trenutni oceni je ta vreden 1 milijona dolarjev.
Za kritje za Craig-Hallum, analitik Robin Garner tukaj navaja bikovski primer in piše: »Združitev med Xerisom in Strongbridgeom je ustvarila združeno podjetje z več produkti, ki ustvarjajo dohodek, od katerih ima vsak edinstvene tržne prednosti in izkušeno prodajno silo, katere vrednost ni v celoti priznana… Po razprodaji biotehnologije leta 2021, ki je vključevala Še posebej slabost pri srednjih kapitalskih cenah, Xeris ponuja polet k kakovosti ... Pro forma Podjetje je v letu 80 ustvarilo 2021 milijonov dolarjev prihodka na premalo izkoriščenih trgih, ki še vedno zagotavljajo veliko prednosti. Do leta 2032 predvidevamo, da bodo prihodki narasli na ~490 milijonov dolarjev."
V skladu s temi komentarji Garner daje Xerisu oceno nakupa s ciljno ceno 6.50 USD, kar kaže na 218-odstotno rast v letošnjem letu. (Če si želite ogledati Garnerjev rekord, Klikni tukaj)
Pogled navzgor je tukaj očitno v porastu, saj so analitiki Wall Streeta soglasno pozitivni glede delnic XERS – vse štiri nedavne ocene so nakupi, za ta soglasni pogled na močan nakup. Delnica se prodaja za 2.04 $, s povprečno ciljno ceno 6.13 $, kar kaže na možnost 200-odstotnega dobička v prihodnjem letu. (Oglejte si napoved delnic XERS na TipRanks)
Zavrnitev odgovornosti: Mnenja, izražena v tem članku, so izključno mnenja predstavljenih analitikov. Vsebina je namenjena izključno informativni uporabi. Zelo pomembno je, da pred kakršno koli naložbo naredite lastno analizo.
Če želite poiskati dobre ideje za delnice penijev, ki jih priporočajo najuspešnejši analitiki, obiščite TipRanks' Najboljše delnice analitikov.
Vir: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-israel-englander-pulls-trigger-133848525.html