Velika podjetja razglabljajo o poverilnicah ESG. Nadzor je v porastu

Z napredovanjem leta 2020 so razprave o podnebnih spremembah, okolju in vprašanjih, povezanih z enakostjo in raznolikostjo, v ospredju misli mnogih ljudi.

Korporacijski svet ni nobena izjema, z bankami, proizvajalci energije in številnimi drugimi velikimi podjetji, ki z oglasi, obljubami, kampanjami v družabnih medijih in vrsto drugih pobud želijo razglašati svoje trajnostne poverilnice.    

Mnoge od teh trditev se zdaj obravnavajo skozi prizmo ESG ali okoljskih, socialnih in upravljavskih.

V zadnjih letih je to postalo vroča tema, saj si številne organizacije prizadevajo povečati svoje trajnostne lastnosti – in javno podobo – z razvojem poslovnih praks, za katere trdijo, da ustrezajo merilom, povezanim z ESG.

Toda tu je težava: definicije ESG se pogosto razlikujejo in jih je težko določiti. To pa lahko povzroči glavobol podjetjem, ki želijo slediti zakonodajalcem in oblastem.   

Vzemite situacijo v Združenem kraljestvu. "Ena od večjih zapletenosti na tem področju je, da v Združenem kraljestvu ni enotne krovne uredbe ali statuta, ki bi urejal skladnost z ESG," je za CNBC po elektronski pošti povedal Chris Ross, komercialni partner odvetniške družbe RPC s sedežem v Londonu.

"Namesto tega obstaja mešanica domačih in mednarodnih predpisov." 

Te predpise je, kot je dejal, "upravljala različna skupina organov", vključno s hišo podjetij, pokojninskim regulatorjem, organom za finančno ravnanje, agencijo za okolje, svetom za finančno poročanje in "z vidika evropske zakonodaje Evropsko komisijo."

Ross je razširil svoje stališče in opisal ESG kot "krovni izraz".

Zajemal je "zelo širok spekter vprašanj, od vprašanj, povezanih s podnebjem in onesnaževanjem, prek podkupovanja in korupcije, boja proti pranju denarja, raznolikosti in vključenosti … zdravja in varnosti, do sodobnega suženjstva," je dejal.

"Razvoj univerzalne definicije bi bil praktično nemogoč," je dodal Ross, "in v bližnji prihodnosti bodo morala podjetja zagotoviti, da so skladna z vrsto ustreznih zakonov in predpisov."

Danes podjetja, ki svoje izdelke ali storitve označujejo kot ESG, trajnostne ali podobne, svoje poslovne prakse in trditve zelo podrobno preučujejo odvetniki, javnost, okoljske organizacije in regulatorji.

Konec avgusta na primer oglas velikana široke potrošnje Unilever za njegovo blagovno znamko izdelkov za pranje perila Persil je prepovedal britanski organ za standarde oglaševanja.

V podrobni razsodbi je ASA je zaključila, da je oglas, ki opisuje Unileverjev izdelek kot "prijaznejši do našega planeta", "verjetno zavajajoč" in "se ne sme več pojaviti v trenutni obliki." 

V izjavi, poslani CNBC, je tiskovni predstavnik Unileverja dejal, da je "presenečen" nad odločitvijo ASA in da je bil oglas "večkrat dovoljen za predvajanje."

"Zavedamo se, da ta odločitev odraža nedavni in pomemben razvoj v pristopu ASA k utemeljitvi okoljskih trditev in pozdravljamo novo merilo, ki ga ASA postavlja za oglaševalce," je dodal tiskovni predstavnik.

"Persil bo še naprej vodil drzne okoljske izboljšave v kategoriji pralnega perila in zagotavljal dokaze v podporo "odporen proti madežem, prijaznejši do planeta" za prihodnje kampanje v skladu z razvijajočimi se zahtevami."

V Združenih državah poteka tudi pregled trditev o trajnosti in ESG.  

Marca 2021 je ameriška komisija za vrednostne papirje in borzo napovedala ustanovitev delovne skupine za podnebje in ESG v oddelku za izvrševanje, pri čemer je izjavila, da bo »proaktivno odkrivala kršitve, povezane z ESG«.

Od njene ustanovitve so se v očeh delovne skupine znašla številna velika imena, vključno z investicijskim svetovalcem BNY Mellon.  

Maja je regulator objavil, da je družbo BNYMIA obtožil zaradi "napačnih navedb in opustitev glede okoljskih, socialnih in upravljavskih vidikov (ESG) pri sprejemanju naložbenih odločitev za nekatere vzajemne sklade, ki jih upravlja."

SEC je dejal, da je njena odredba ugotovila, da je "od julija 2018 do septembra 2021 svetovalec za naložbe BNY Mellon v različnih izjavah zastopal ali impliciral, da so bile vse naložbe v sklade podvržene pregledu kakovosti ESG, čeprav ni bilo vedno tako."

"Odredba ugotavlja, da številne naložbe v lasti določenih skladov v času naložbe niso imele ocene kakovosti ESG," je dodal.

SEC je dejal, da BNYMIA ni niti priznal niti zanikal svojih ugotovitev, ampak se je strinjal z grajo, odredbo o prekinitvi in ​​opustitvijo ter plačilom kazni v skupni vrednosti 1.5 milijona dolarjev.

V izjavi, poslani CNBC, je tiskovni predstavnik BNY Mellon dejal, da je BNYMIA "z veseljem rešila to zadevo v zvezi z določenimi izjavami o postopku pregleda ESG za šest ameriških vzajemnih skladov."

»Čeprav nobeden od teh skladov ni bil del nabora »trajnostnih« skladov BNYMIA, resno jemljemo svoje regulativne odgovornosti in odgovornosti glede skladnosti ter smo posodobili naše materiale kot del naše zaveze, da zagotovimo natančno in popolno komunikacijo z vlagatelji,« je dodal tiskovni predstavnik .

Ni samo finančni svet tisti, ki je pritegnil pozornost SEC.

Aprila, je bremenil brazilskega rudarskega velikana Vale z "lažnimi in zavajajočimi trditvami o varnosti svojih jezov pred propadom jezu Brumadinho januarja 2019." 

"Propad je ubil 270 ljudi" in "povzročil neizmerno okoljsko in družbeno škodo," je dejal SEC.

Med drugim pritožba SEC navaja, da je Vale "redno zavajal lokalne vlade, skupnosti in vlagatelje glede varnosti jezu Brumadinho s svojimi okoljskimi, družbenimi in upravnimi ... razkritji."

Ko vas CNBC kontaktira, Dolina — ki ima na svoji spletni strani »portal ESG« — naveden a izjava, izdana 28. aprila.

"Vale zavrača obtožbe SEC," je dejala družba, "vključno z obtožbo, da so njegova razkritja kršila ameriško zakonodajo, in bo odločno branila ta primer."

"Družba ponovno poudarja zavezo, ki jo je sprejela takoj po porušitvi jezu in ki jo je vodila od takrat, k sanaciji in nadomestilu škode, ki jo je povzročil dogodek."

Junija sta Grantham Research Institute on Climate Change and the Environment in Center for Climate Change Economics and Policy objavila zadnjo izdajo poročilo o trendih v sodnih sporih glede podnebnih sprememb. Poudaril je nekaj ključnih dogodkov. 

"Globalno gledano se je skupno število tožb, povezanih s podnebnimi spremembami, od leta 2015 več kot podvojilo," piše v poročilu.

"Nekaj ​​več kot 800 primerov je bilo vloženih med letoma 1986 in 2014, več kot 1,200 primerov pa je bilo vloženih v zadnjih osmih letih, tako da je skupno število v podatkovnih bazah 2,002," je dodal. "Približno ena četrtina teh je bila vložena med letoma 2020 in 2022."

Poročilo je opozorilo na vse večji zagon tudi na fronti zelenega pranja. "Sodni spori o zelenem pranju podnebja ali 'spiranju podnebja' pridobivajo na tempu," so zapisali, "s ciljem, da podjetja ali države odgovarjajo za različne oblike podnebnih dezinformacij pred domačimi sodišči in drugimi organi."

Razprava o zelenem pranju postaja vse bolj ostra, pri čemer se obtožbe pogosto nanašajo na multinacionalna podjetja z ogromnimi viri in znatnimi ogljičnimi odtisi.

To je izraz, ki ga okoljevarstvena organizacija Greenpeace UK imenuje "taktika PR", ki se uporablja, "da bi podjetje ali izdelek izgledal okolju prijazen, ne da bi pomembno zmanjšal njegov vpliv na okolje."

V Evropi je konec maja videl Poroča Reuters da so pisarne upravljavca premoženja DWS in sedež Deutsche Bank, njene glavne lastnice, preiskali nemški tožilci. S sklicevanjem na tožilstvo je Reuters dejal, da so bile racije povezane z "obtožbami o zavajanju vlagateljev glede "zelenih" naložb."

Deutsche Bank ni odgovorila na zahtevo CNBC za izjavo o zadevi. V avgustu, je DWS dejal, da so obtožbe v medijih "neutemeljene" in dodal, da vztraja pri svojih "razkritjih letnega poročila". Odločno zavračamo obtožbe nekdanjega zaposlenega. DWS bo še naprej ostal neomajen zagovornik vlaganja ESG kot del svoje fiduciarne vloge v imenu svojih strank.«

Letos poleti so proti letalskemu velikanu vložile tudi tožbe številne okoljevarstvene organizacije KLM.

V izjava, izdana 6. julija, ClientEarth, ena od vpletenih skupin, je dejala, da je bila tožba vložena, "potem ko je letalska družba zavrnila oglaševanje zavajajočih trditev, da ustvarja letenje trajnostno."

KLM, ki svoji spletni strani piše, da je »zavezan ustvarjanju bolj trajnostne prihodnosti za letalstvo,« se ni odzval na prošnjo za komentar.

Chris Ross iz RPC pa je dejal, da so odmevne tožbe, kot je ta proti KLM, pokazale, da obstajajo "pripravljenost in viri za vložitev zahtevkov proti večjim podjetjem, da bi preizkusili in natančno preučili njihove zahtevke ESG."

Ko je Ross razširil svojo točko, je omenil tudi vložitev resolucije pri HSBC s strani malih delničarjev in institucionalnih vlagateljev februarja 2022.

"Pričakujemo lahko, da se bo ta trend nadzora in neposrednega ukrepanja nadaljeval," je dodal Ross. "V tem ozadju je v interesu organizacij, da zagotovijo učinkovito upravljanje in dosledno upoštevanje zahtev ESG, da bi se izognili ali vsaj zmanjšali tveganje sodnih sporov."