Bodite previdni pri spreminjanju naložbenega načrta, da se prilagodite inflaciji

Če je en finančni izraz vroča tema za leto 2022, je to »inflacija«. Zaskrbljenost glede inflacije se kaže v vsem, od političnih novic, ki sprašujejo, kako bo inflacija vplivala na politično pokrajino, do dnevnih oddaj, ki razmišljajo o tem, kako preživeti konec v okolju naraščajočih cen. Zdaj je Federal Reserve izjavil, da se zaveda inflacijskega okolja in namerava sprejeti ukrepe za upočasnitev stopnje inflacije.

Čeprav to nekaj pomeni za vse naše proračune v letu 2022, kaj pomeni za vas kot dolgoročnega vlagatelja? Ali bi morali glede na inflacijo narediti velike spremembe v svojem dolgoročnem portfelju? Ključ do minimalnega stresa v vašem naložbenem portfelju je vedeti, da ste svoj portfelj zgradili na podlagi nekaj ključnih dejavnikov. Ti dejavniki vključujejo naravo vašega finančnega cilja in vaše udobje s tveganjem – možnost, da izgubite vrednost svoje naložbe.

Ko nekaj, kot je inflacija, prevladuje na naslovnicah, je enostavno najti članke, ki kažejo na strategije za izravnavo inflacije, toda ali je končni cilj vašega portfelja izravnati inflacijo? V tem primeru vidite predloge za povečanje izpostavljenosti do blaga, pred inflacijo zaščitenih vrednostnih papirjev ali lastniških vrednostnih papirjev. Teoretično lahko izvajanje teh predlogov pomaga pri izravnavi inflacije, vendar če v svoj naložbeni portfelj uvedete kaj novega, je čas, da ponovno ocenite celoten naložbeni načrt.

V primeru upokojitvenega cilja, ki je oddaljen nekaj let, morate s svojim portfeljem za upokojitev hkrati upravljati več težav. Morda boste morali imeti sredstva pripravljena za razdelitev takoj, ko se upokojite. Verjetno boste morali imeti naložbe tudi 15-20 let po upokojitvi. Te potrebe morate uravnotežiti s svojim udobjem z naložbenim tveganjem in da, inflacijskim tveganjem. Vaše naložbe bi morale že imeti sredstva za doseganje teh ciljev in uravnotežiti ta tveganja, preden inflacija postane naslednja vroča tema.

 Ob pisanju te objave na blogu je imel Nasdaq slabši mesec v desetletju. Kateri kratkoročni šok novic bi morali za zdaj prilagoditi? Kaj je pomembnejše, popravek trga ali inflacija? Kako dolgo bo trajala katera koli od teh stvari? Dejstvo je, da bi moral biti vaš naložbeni načrt že sestavljen za izravnavo inflacije in upoštevati, da lahko trg kadar koli pade.

Vzemite si čas, da uredite svoj naložbeni načrt

Morda se sprašujete, kako lahko prilagodite svoj naložbeni načrt, če ga nimate. Začne se s postavljanjem ciljev in nato razumevanjem lastne tolerance tveganja. To vam bo povedalo, ali bi morali imeti več ali manj katerega koli sredstva. V začetku tega leta smo objavili nekaj korakov za izdelavo lastne naložbene analize.

Če se odločite, da boste v svoj portfelj dodali nove razrede sredstev, kot so vrednostni papirji, zaščiteni pred inflacijo (TIPS), se prepričajte, da razumete, kako delujejo. Vrednostni papirji, zaščiteni pred inflacijo, obstajajo že več kot desetletje, vendar jih številni razpršeni portfelji niso nosili zaradi njihove uspešnosti. Težko je upravičiti prenos obveznic z negativnimi donosi.

Nato razmislite, ali je to inflacijsko okolje prehodno. Fed se lahko obrne in prilagodi, če inflacija pade. Če danes zaradi inflacije delate velike spremembe, se boste v prihodnosti lahko zasukali, ne da bi pri tem škodovali svojemu portfelju?

Zlato in drugo blago so še eno področje, v katerega se ne bi smeli potopiti, ne da bi opravili veliko raziskav ali se zanašali na strokovnjaka za naložbe. Če ste že imeli realna sredstva, ste verjetno imeli koristi od njihovega lastništva, saj se je inflacija dvignila. Zdaj se morate vprašati, ali vam nakup resničnega premoženja po njihovih trenutnih cenah ponuja veliko prednosti, razen če se inflacija še naprej dviguje. Če jih kupite zdaj in se inflacija ohladi, se lahko ohladi tudi ta del vašega portfelja.

Navsezadnje je število naložbenih taktik, ki jih lahko uporabite, skoraj neskončno. Ko se stvari spremenijo, ne bo manjkalo idej, ki bi to spremembo izravnale. Vendar pa je vaša odgovornost, da poskrbite, da se taktike, ki jih izvajate, ujemajo s tem, kar želite in kar razumete.