Medtem ko Fed zvišuje obrestne mere za četrt točke, tukaj finančni svetovalci svojim strankam sporočajo, naj vlagajo – in shranijo – svoj denar

Centralni bankirji Feda so dejali, da mora obrestna mera preseči 5 %, da se inflacija vrne na 2 %. Inflacija, merjena z indeksom cen življenjskih potrebščin, je decembra 6.5 dosegla 2022 ​​%, kar je najnižja vrednost po decembru 2021.

O Obvestilo Fed v sredo opozoril na potrebo po "stalnem povečanju". Delnice so v sredo popoldne, kmalu po objavi Feda, trgovale v pozitivnem območju.

Svetovalci se vedno bolj osredotočajo na to, kako hraniti denar na produktivne načine, ki prinašajo nekaj super varnih donosov, je dejal Andres Garcia-Amaya, ustanovitelj in izvršni direktor Zoe Financial, platforme, ki povezuje finančne svetovalce s potencialnimi strankami.

"Pogovori s strankami vključujejo strategije za varčevalne račune z visokim donosom, CD lestvice in dolg državne blagajne. Ena ponavljajoča se tema v zadnjih šestih mesecih je, koliko vložiti v obveznice."

Pogovori s strankami vključujejo strategije za varčevalne račune z visokim donosom, CD lestvice in dolg državne blagajne. Ena ponavljajoča se tema v zadnjih šestih mesecih je, koliko vložiti v obveznice, je opozoril.

Dow Jones Industrial Average
DJIA,
+ 0.02%,
S&P 500
SPX,
+ 1.05%
in Nasdaq Composite
COMP,
+ 2.00%
zabeležili najslabšo lansko uspešnost od 2008, v ozadju inflacije, naraščajočih stopenj in skrbi glede recesije.

Zaenkrat v letu 2023 se stvari izboljšujejo. Industrijsko povprečje Dow Jones se je od leta do danes povečalo za približno 3 %, medtem ko je S&P 500 pridobil 6 %, tehnološko zahteven Nasdaq Composite pa se je povzpel za več kot 10 %.

Tako je povprečni portfelj pripravljen za a odboj ali drugo leto upada? Poskus časovnega načrtovanja naložbenih potez je vedno nevaren, je dejala Leanna Devinney, podpredsednica, vodja podružnice pri Fidelity Investments.

»Volatilnost trga je pričakovana. Razumevanje vaših specifičnih ciljev, tolerance do tveganja in finančne slike ter tega, kako se vaše naložbe usklajujejo, vam lahko pomaga ostati v celoti vložen skozi različne dogodke na trgu,« je dejala.

Tukaj nekateri svetovalci svojim strankam svetujejo, naj naredijo s svojim denarjem:

Obveznice

Obveznice so del obrambe portfelja. »Obvezniška stran vašega portfelja morda sproži zračno blazino za zaščito, če bi šlo kaj narobe,« je dejal Ulin, izvršni direktor družbe Ulin & Co. Wealth Management v Boca Ratonu na Floridi.

Ko se obrestne mere zvišajo, cene obveznic padejo. Tako je hitro zaporedje zvišanj obrestnih mer Feda lani in vse druge tržne težave otežilo obveznice. Lansko leto je zaznamovalo "najslabše leto za vlagatelje v obveznice v bistvu v katerem koli od naših življenj," je decembra v raziskovalnem zapisu zapisal Tom Essaye, predsednik Sevens Report Research.

Z novim letom pa obstaja novo upanje, da bodo obveznice zagotovile dosledno zaščito pred negativnimi učinki. Višje obrestne mere pomenijo višja plačila obresti, Vanguard je zapisal v svoji napovedi za leto 2023. Predviden je donos ameriških obveznic med 4.1 %–5.1 % letno.

Goldman Sachs
GS,
-0.03%
analitiki so rekli, da med januarjem v sklade za manj tvegane obveznice naložbenega razreda je bilo pritečenih 9.1 milijarde USD ali približno 2.4 % njihovih sredstev v upravljanju na začetku leta.

Ulin je povečal izpostavljenost obveznic za stranke. V začetku leta 2022 je znižal obveznice strank na 1 leto, da bi se izognil tveganju trajanja – to je tveganju, da obveznice z daljšo zapadlostjo izgubijo svojo vrednost, medtem ko obrestne mere rastejo.

Zdaj Ulin meni, da je Fed "blizu črte enega jarda" pri cilju glede dovolj visokih obrestnih mer, zato "ni preveč zaskrbljen zaradi tveganja trajanja obveznic ali obrestnih mer, ki se bodo leta 2023 močno zvišale."

Portfelje svojih strank je že preusmeril v uravnotežene modele portfeljev "v bolj kratkoročne do srednjeročne ETF-je za občinske, zakladniške sklade ZDA in ETF-je za podjetniške obveznice naložbenega razreda ter v sklade, ki so bili diskontirani z medvedjega trga obveznic in zdaj zagotavljajo primerne donose."

Denar

Z višanjem obrestnih mer rastejo tudi letni odstotni donosi na varčevalnih računih, potrdilih o vlogah in drugih varnih mestih za shranjevanje gotovine.

APY za spletni varčevalni račun zdaj v povprečju znaša 3.31 % DepositAccounts.com, ki spremlja tečaje. Pred letom dni je bilo povprečje manj kot 0.5 %. Donos za enoletni CD iz spletne banke je v povprečju 4.36%, v primerjavi z 0.5 % pred letom dni.

Thomas Scanlon, finančni svetovalec s sedežem v Manchestru, Conn., skupaj z Raymondom Jamesom, je že zmanjšal izpostavljenost lastniškega kapitala in nakopičeno denarno izpostavljenost strank.

Natančneje, Scanlon vidi zelo kratkoročne 30- do 120-dnevne CD-je kot "izvedljivo orodje" za naslednjih šest mesecev.

To je konzervativna poteza, ugotavlja, vendar je Scanlon dejal, da ta strategija prinaša nekaj donosa, ko je toliko odprtih vprašanj o obrestnih merah, depogajanja o stropu bt in prihodnost gospodarstva.

"V zadnjih 15 letih so bili čisti varčevalci kaznovani," je dejal Scanlon in opozoril, kdaj je bila referenčna obrestna mera Feda vztrajno nizka, da bi ustvarila gospodarsko rast, zlasti med veliko recesijo.

"Referenčna obrestna mera napajanih skladov je na ravni iz leta 2007 in se morda ne bo vrnila tako hitro, kot se zdi vlagateljem," je dejal Greg McBride, glavni finančni analitik pri Bankrate.com.

»Kombinacija naraščajočih obrestnih mer in umirjanja inflacije je zmagovalna za varčevalce. Najbolj donosni nacionalno dostopni spletni varčevalni računi zaslužijo več kot 4 % – in še vedno rastejo – stopnja, ki je videti boljša vsakič, ko se inflacija zniža,” je dejal.