3M ni več, raje poiščite druge delnice za dividende

Podjetje 3M (MMM) se je zabil v petek popoldne po a zvezni sodnik je odločil, da se lahko nadaljuje z 230,000 tožbami zaradi okvarjenih vojaških ušesnih čepkov proti 3M kljub stečaju hčerinske družbe, ki jih je prodala. Pustite dramo za seboj in odidite.

v Investitor za dividende Forbesa portfelja, je bila negotovost v zvezi s tožbami 3M glede ušesnih čepkov močan opomin, da upoštevamo 10-odstotno zaostalo stopnjo izgube kot znak za izstop iz delnice, od katere smo pred manj kot dvema tednoma pravkar zaslužili dividendo.

Konglomerat s sedežem v Minneapolisu je imel toliko drame kot film bratov Coen iz leta 1997 Fargo. Podružnica Aearo Technologies družbe 3M, ki se sooča z goro tožb zaradi pokvarjenih ušesnih čepkov, ki jih je prodala vojski, je pred dvema tednoma v Indianapolisu vložila zahtevo za zaščito pred stečajem v skladu s poglavjem 11. Vložitev na okrožnem sodišču ZDA za južno okrožje Indiane zamrzne vse tožbe proti Aearu, ki je od sodnika zahteval razširitev zaščite na matično družbo 3M. V petek je zanikal predhodno sodno odredbo proti 3M, ki je v teku.

Izjava družbe 3M, izdana v petek popoldne, pravi, da se bo Aearo pritožil na odločitev, saj se ta nadaljuje v postopku 11. poglavja. "3M bo prav tako še naprej odločno branil svoje stališče v sodnem sporu z več okrožji in v svojih pritožbah v tem sporu," je navedeno v izjavi.

Svetovalec tožnikov je sodniku povedal, da se 3M sooča z možnostjo več kot 100 milijard dolarjev izplačil veteranom, ki so izgubili sluh zaradi nošenja slabih ušesnih čepkov. Ta najslabši možni scenarij bi verjetno povzročil stečaj 3M, ki trdi, da bi sklad v višini 1 milijarde dolarjev, ki ga je ustanovil, moral zadostovati za plačilo zakonitih terjatev poškodovanih veteranov.

Še en del drame obkroža prodajo 3M-ovega podjetja za varnost hrane podjetju za varnost hrane in živali s sedežem v Michiganu. neogen (NEOG). Po pogojih dogovora imajo sedanji delničarji 3M čas do te srede zvečer, 31. avgusta, da se odločijo, ali bodo zamenjajte vse, nekatere ali nobene svoje delnice MMM za delnice NEOG, ki jih lahko kupite s 7% popustom. Za vsakih 100 USD delnice 3M lahko delničarji prejmejo 107.53 USD delnic Neogen, pri čemer velja zgornja meja 7.3515 delnic NEOG na delnico 3M.

Neogen, ki trguje blizu šestletnih najnižjih vrednosti, v svoji 33-letni zgodovini javnega podjetja ni nikoli izplačal dividend. Zaradi tega ne bi bil v skladu z vrsto delnic, ki sem jim naklonjen, vendar morda zamujam priložnost: NEOG je videl val nedavnih notranjih nakupov.

Powell obljublja bolečino

Predsednik Federal Reserve Jerome Powell je na letnem gospodarskem simpoziju Jackson Hole Banke Federal Reserve v Kansas Cityju imel v petek zjutraj jedrnat nagovor, ki je podkrepil idejo, da centralna banka še zdaleč ni končala z dvigovanjem obrestnih mer v svojem prizadevanju, da bi ubila inflacijskega zmaja. Vlagatelji na borzi so se odzvali kot srednješolci, ki so se zadnja dva meseca obnašali z nadomestnim učiteljem, zdaj pa so se soočili s povrnitvijo svojega pravega učitelja.

Glede na težo delniškega trga se je surova nafta povzpela za 3 % in končala teden nazaj nad 93 $ za sod, kar je pomagalo energetskemu sektorju, da je izstopal kot edini tedensko pozitiven med domačimi delnicami. Energija je bila tedensko višja za 4.3 % in se je od leta do danes povečala za 52.2 %.

Razburjenje v energetskem sektorju se je prelilo v glavne komanditne družbe, ki jih sestavljajo MLP Alerian (AMLP +2.5 %) ETF, ki se ponaša z 32-odstotno skupno donosnostjo od leta do danes. Poleg AMLP je bil vsak drugi kotiček v svetu lastniškega dohodka negativen, čeprav je VanEck BDC dohodek (BIZD -0.4 %) je izgubil najmanj.

Visoko donosni dividendni ETF-ji, kot so Visoka dividenda WisdomTree (DHS -2.0 %) spet presegla sklade za rast dividend, kot so Povišanje dividend Vanguard (VIG -4.2 %).

S 4.7-odstotnim dividendnim donosom je Investitor za dividende Forbesa skupni donos portfelja od leta do datuma je pozitiven 1 %, kar je veliko bolje od 14-odstotnega padca, ki ga je utrpel indeks S&P 500. Prejšnji teden pa le dve delnici iz portfelja –Energija Corterra (CTRA +1.9 %) in Altria Group (MO +0.9 %)—objavljeni dobički. Sorodni potrošniški izdelki, kot so Kraft Heinz (KHC -0.1 %) in Conagra blagovne znamke (CAG -1.4%) je igral dobro obrambo, vendar je še vedno zdrsnil v ceni.

Pet novih nakupov dividend z omejitvami

Zaloge, za katere menimo, da imajo večjo vrednost, kot odražajo trenutne cene. Trgujejo s popusti na več petletnih povprečnih mer vrednotenja, ki vključujejo ceno glede na prodajo (P/S), ceno glede na knjigovodsko vrednost (P/BV), ceno glede na pričakovani zaslužek v tekočem letu (P/E), ceno glede na denarni tok na delež (P/CF) in vrednost podjetja/Ebitda.

Pri izbiri portfelja iščemo vrhunske stopnje rasti dividend in rasti prihodkov, pa tudi visoke donose in nizka razmerja izplačil. Denarni tok iz poslovanja v zadnjih 12 mesecih mora biti pozitiven in zadosten za pokritje dividende.

V portfelj dodajamo pet delnic iz , vendar smo izbirčni glede cene, ki jo plačamo zanje z uporabo mejnih cen. Štejejo se za nakupe le po ali pod njihovimi mejnimi nakupnimi cenami, navedenimi v portfelju.

Kliknite tukaj za takojšen dostop do Investitor za dividende Forbesa vzorčni portfelj s petimi novimi nakupi v kemikalijah, rudarstvu, oglaševanju, maloprodaji in REIT-ih.

John Dobosz je urednik Investitor za dividende Forbesa, ki zagotavlja tedenski portfelj visoko donosnih delnic z dohodkom po ugodni ceni, REIT in MLP ter Forbesovo poročilo o premium prihodkih, ki vsak torek in četrtek pošilja trgovinska priporočila za prodajo opcij za dve delnici, ki izplačujeta dividende.