3 podcenjene predvidljive delnice zdravstvenih storitev, ki jih je treba dati pod drobnogled

Povzetek

• Zdravstveni sektor je imel najslabše leto doslej.
• Poleg podjetja DaVita sta se za pregled kvalificirala tudi AMN Healthcare Services in HCA Healthcare.

ameriški tržni indeksi Jutro po volilnem dnevu so vsi padli, saj je izid več ključnih dirk še vedno preblizu, da bi ga lahko ocenili, medtem ko Američani med drugim tehtajo svoje prioritete glede zdravstvenega varstva, izobraževanja, varnosti meja in stanja gospodarstva.

Industrijsko povprečje Dow Jones je v sredo zjutraj zdrsnilo za 112 točk ali približno 0.3 %, medtem ko je indeks S&P 500 padel za 0.3 %, tehnološko zahteven Nasdaq Composite pa za 0.6 %.

Medtem ko je večina sektorjev zaradi naraščajočih obrestnih mer in divje inflacije zaradi naraščajočih obrestnih mer v letošnjem letu zabeležila slabe rezultate, je bil najslabši sektor zdravstvenega varstva, ki je do danes padel za 52.12 %.

Posledično se lahko vlagatelji zanimajo za iskanje priložnosti med podcenjenimi zdravstvenimi vrednostnimi papirji, ki imajo predvidljivo uspešnost.

O Podcenjen predvidljiv pregledovalnik, funkcija Premium GuruFocus, ugotavlja, ali je delnica podcenjena ali precenjena na podlagi dveh metod: diskontirani denarni tok in diskontirani zaslužek.

Po obeh metodah se podjetja z diskontom, višjim od nič, štejejo za podcenjena, diskonti pod nič pa za precenjena. Stopnje predvidljivosti podjetij se nato določijo na podlagi njihove pretekle uspešnosti v zadnjem desetletju.

Pregledovalec išče tudi podjetja, katerih predvidljivost je vsaj štiri od petih zvezdic.

Na podlagi teh kriterijev so bile številne tehnološke delnice od 9. novembra kvalificirane za pregled, vključno z DaVita Inc. (DVA, finančni), AMN Healthcare Services Inc. (Amn, finančni) in HCA Healthcare Inc. (HCA, finančni).

DaVita

Delnice DaVite (DVA, finančni) trenutno trgujejo 69 % pod vrednost DCF 218 USD in 46 % nižje od znižane vrednosti zaslužka 123 USD.

Zdravstveno podjetje s sedežem v Denverju, ki zagotavlja storitve dialize ledvic prek mreže ambulantnih centrov, ima tržno kapitalizacijo 6.06 milijarde USD; njegove delnice so se v sredo trgovale okoli 67.22 USD z a razmerje med ceno in zaslužkom iz leta 9.85, a razmerje med ceno in knjigo iz 11.39 in a razmerje med ceno in prodajo 0.57.

O GF vrednost Line nakazuje, da je delnica, čeprav je podcenjena, možna vrednostna past, ki trenutno temelji na preteklih razmerjih, pretekli finančni uspešnosti in projekcijah prihodnjih zaslužkov analitikov. Posledično bi morali potencialni vlagatelji opraviti temeljito raziskavo, preden sprejmejo odločitev.

Nadalje, podjetje GF rezultat od 89 od 100 kaže, da ima dober potencial za uspešnost na podlagi visokih točk za dobičkonosnost, Rast in GF vrednost kot tudi srednje ocene za zagon. Finančna moč pa je imela nizko oceno.

GuruFocus je ocenil DaVita's finančna moč 3 od 10. Zaradi tega, da je podjetje v zadnjih treh letih izdalo nov dolgoročni dolg, je kritje obresti je nezadostno. Nadalje, nizka Altman Z-Score 1.33 opozarja, da bi lahko podjetje ogroženo stečaj. The donosnost vloženega kapitalavendar pa presega tehtano povprečno ceno kapitala, kar pomeni, da se vrednost ustvarja z rastjo podjetja.

Dobičkonosnost podjetja se je odrezala veliko bolje, saj je dosegla oceno 9 od 10 zaradi močnega marže in se vrača naprej pravičnost, sredstva in Kapital ki prekašajo večino konkurentov. DaVita ima tudi zmerno Piotroski F-rezultat od 4 od 9, kar pomeni, da so pogoji tipični za stabilno podjetje in dosledni dobiček in prihodki rast, ki je prispevala k štirim zvezdicam rang predvidljivosti. Po raziskavi GuruFocus se podjetja s tem rangom v 9.8-letnem obdobju v povprečju letno vrnejo 10 %.

Od guruji vložil v DaVito, Warren Buffett (trgovanj, Portfelj) ima največji delež z 39.54 % uveljavljajočih se delnic. Ray Dalio (trgovanj, Portfelj)'s Bridgewater Associates, Joel Greenblatt (trgovanj, Portfelj), Jeremy Grantham (trgovanj, Portfelj) in Caxton Associates (trgovanj, Portfelj) imajo tudi pozicije v delnici.

AMN zdravstvene storitve

AMN zdravstvene storitve (Amn, finančni) delnice kotirajo 67 % pod vrednost DCF 373 $ in 52 % nižji od njegove znižane vrednosti zaslužka 259 $.

Kadrovsko podjetje s sedežem v Coppellu v Teksasu, ki bolnišnicam in zdravstvenim ustanovam zagotavlja potovalne medicinske sestre in druge začasne sorodne zdravstvene delavce, ima tržno kapitalizacijo 5.31 milijarde USD; njegove delnice so se v sredo trgovale okoli 122.58 $ z a razmerje med ceno in zaslužkom iz leta 14.81, a razmerje med ceno in knjigo iz 4.68 in a razmerje med ceno in prodajo 1.03.

Glede na GF vrednost Tako je delnica trenutno zmerno podcenjena.

Podjetje ima tudi GF rezultat od 90, prejel visoke točke za Rast, donosnost in GF vrednost, srednje ocene za finančno moč in nizko oceno za zagon. Kot taka ima AMN Healthcare velik potencial za presežke.

AMN Healthcare finančna moč GuruFocus ga je ocenil s 6 od 10 na podlagi udobne ravni kritje obresti in visoko Altman Z-Score 4.91, kar nakazuje, da je v dobrem stanju kljub temu, da se sredstva kopičijo hitreje, kot rastejo prihodki. The ROIC zasenči tudi WACC, zato se ustvarja vrednost.

Družbe donosnosti dosegel oceno 9 od 10. Čeprav je operativna marža upada, močni donosi presegajo večino podobnih podjetij v panogi. AMN Healthcare ima tudi visoko Piotroski F-rezultat od 7, kar pomeni, da so razmere zdrave, a stabilne dobiček in prihodki rast prispevala k 4.5 zvezdicam rang predvidljivosti. GuruFocus je ugotovil, da podjetja s to uvrstitvijo v povprečju prinašajo 10.6 % letni donos.

Z 0.76 % uveljavljajočih se delnic, Jim Simons (trgovanj, Portfelj)' Renaissance Technologies ima največji položaj v AMN Healthcare. Drugi vrh guru vlagatelji so Ken Heebner (trgovanj, Portfelj), Steven Cohen (trgovanj, Portfelj), Daliovo podjetje, Greenblatt in Keeley-Teton Advisors, LLC (trgovanj, Portfelj).

HCA Healthcare

Delnice HCA Healthcare (HCA, finančni) trgujejo 34 % pod vrednost DCF 322 USD in 53 % nižje od znižane vrednosti zaslužka 449 USD.

Podjetje s sedežem v Nashvillu v Tennesseeju, ki ima v lasti in upravlja zdravstvene ustanove po ZDA, ima tržno kapitalizacijo 60.10 milijarde USD; njegove delnice so se v sredo trgovale okoli 212.62 $ z a razmerje med ceno in zaslužkom iz 12.01 in a razmerje med ceno in prodajo 1.07.

Na podlagi GF vrednost Črta, zdi se, da je delnica trenutno pošteno ovrednotena.

Podjetje ima velik potencial za uspešnost na podlagi a GF rezultat od 94. Zabeležil je visoke točke za dobičkonosnost, Rast in zagon kot tudi srednje ocene za GF vrednost in finančna moč.

GuruFocus je ocenil HCA Healthcare finančna moč 4 od 10. Čeprav se je družba v zadnjih letih na novo dolgoročno zadolžila, je obvladljiva zaradi ustrezne kritje obresti. Altman Z-Score 2.47 pa kaže, da je podjetje pod določenim pritiskom. The ROIC zasenči tudi WACC, tako da se ustvarja vrednost.

Družbe donosnosti odrezal bolje z oceno 10 od 10. Poleg operativna marža širitve, močni donosi presegajo večino konkurentov. HCA ima tudi visoko Piotroski F-rezultat od 7, medtem ko je dosleden dobiček in prihodki rast prispevala k petim zvezdicam rang predvidljivosti. Podatki GuruFocus kažejo, da podjetja s tem rangom v povprečju letno zaslužijo 12.1 %.

Prva naložba Eagle (trgovanj, Portfelj) je največji guru delničar HCA z 1.56-odstotnim deležem. The Vanguard zdravstvena blagajna (trgovanj, Portfelj), Kapital Diamond Hill (trgovanj, Portfelj), Bill Nygren (trgovanj, Portfelj) in Hotchkis & Wiley imata prav tako pomembne deleže.

Dodatne delniške možnosti

Druge delnice zdravstvenega varstva, ki so bile pregledane, so bile Elevance HealthANTM
Inc. (NAČELO, finančni), UnitedHealth GroupUNH
Inc. (UNH, finančni) in Edwards LifesciencesEW
Corp. (EW, finančni).

Razkritja

Nimamo pozicij v nobeni omenjeni delnici in ne nameravam kupiti novih pozicij v omenjenih delnicah v naslednjih 72 urah.