Od zime utrujena kripto zagonska podjetja najdejo zatočišče v otroški sobi web3 Jamieja Burkea

Outlier Ventures je izjemen v vseh pomenih besede.

Jamie Burke in njegova ekipa, zgrajena v Združenem kraljestvu in ne na cesti Sand Hill Road, sta pod svoje okrilje vzela 187 startupov web3 v zgodnji fazi, odkar je leta 2019 začela izvajati pospeševalni program. 

"MiTo smo zrasli iz Združenega kraljestva, nismo bili v Silicijevi dolini,« je dejal Burke. "Nismo bili skupina izkušenih naložbenih kapitalistov ali serijskih ustanoviteljev, nismo bili očitno mesto, ki bi zgradilo to, kar smo zgradili in od koder smo zgradili."

Burke je Outlier predstavil leta 2014, potem ko je delal kot vodilni digitalni strateg pri oglaševalski agenciji WPP in vodil lastno digitalno svetovalno podjetje. Tako kot drugi pospeševalniki zagonskih podjetij zagotavlja mentorstvo, podporo in omejeno financiranje zagonskim podjetjem v zelo zgodnji fazi v zameno za kapital. 

Tudi ob brutalnem medvedjem trgu je bilo leto 2022 največje leto za Outlier. Povečalo se je število zaposlenih od okoli 40 do 100 ljudi. Skozi njegova vrata je šlo tudi 89 startupov bazni tabor in programi vzpona, je rekel Burke. 

"Letos smo šli skozi velik skok rasti, namerno očitno in morda v nasprotju s širšo pripovedjo," je dejal Burke. 

"To je bilo prvo leto, ko smo rekli, da ne glede na trge rastemo," je dodal. »Prvič, želimo skrbeti za ta startupa. Zdaj je odličen čas za sklepanje odličnih poslov, vendar vemo, da bo prišlo do še enega bikovskega pohoda, poznamo cikel, že nekaj smo jih preživeli. Želimo zgraditi podjetje v obsegu, da bomo, ko pride čas, res pripravljeni iti na naslednjo raven.« 

Filecoin basecamp

Naslednje leto program za pospeševanje je opremljen za 50 ekip na četrtletje, če je potrebno. Posebni programi, ki se izvajajo v prvem četrtletju, vključujejo Filecoin basecamp, Polygon basecamp, tehnologijo brez znanja, osredotočeno na basecamp, in protokol agnostični basecamp. Vsak osnovni tabor traja tri mesece in zagotavlja startupom interno podporo od operacij do pravne podpore.

Outlier's obstoječi portfelj vključuje zagonska podjetja, kot so Boson Protocol, Metropolis, Rand Network in Auki Labs. Po svoji naravi je portfelj poln igralcev v zelo zgodnji fazi - in minilo bo še nekaj časa, preden bo Burke videl, kako se te stave izidejo.

»Zaenkrat je še prezgodaj reči, katere bodo naše največje zgodbe o uspehu, a zaenkrat so takšni projekti Iota in Pridi, ki so nekatere od naših zrelejših mrež, so že dosegle velik uspeh,« je dejal Burke.

Služenje denarja kot pospeševalnik

Podjetje ustvarja prihodke od poslovnih partnerjev, kot sta FarFetch in Polygon, ki plačajo za sodelovanje v pospeševalnem programu, je dejal Burke. Vendar večina prihodkov prihaja iz uspešnih tveganih stav.

»Medtem ko vedno poskušamo izvajati določen pospeševalni program z denarnim dobičkom, smo večinoma tam kot vlagatelji, da odklenemo 6-odstotni lastniški in žetonski delež,« je dejal Burke, ki je opozoril, da ima Outlier še vedno 90 % njihovih deležev iz zadnjega leta. osem let.

"Glede na to, da je večina novoustanovljenih podjetij, v katera smo investirali, sorazmerno nedavnih, po naši pomembni rasti v zadnjih nekaj letih, je večina naših projektov kot omrežij preveč nezrela, da bi iz njih lahko izkoristili," je dodal. "Vendar smo bili vsako leto obstoja Outlier Ventures dobičkonosni in splošna uspešnost našega vloženega kapitala je 230-krat večja."

Iskanje zatočišča na medvedjem trgu

Kljub letošnji precejšnji rasti pa je Burkov program pospeševalnikov v letu 2023 nekaj ovir: konkurenca med pospeševalniki web3 se zaostruje prav zaradi težkih tržnih razmer.

"Če bi kdaj potrebovali pospeševalnik, je to verjetno na medvedjem trgu," je dejal Burke.

Burke je dejal, da je eden glavnih razlogov za neuspeh novoustanovljenih podjetij njihova skladnost s trgom izdelkov. Pospeševalniki pomagajo zagonskim podjetjem krmariti po tej poti, kar je lahko kritično, ko postane okolje financiranja težko. Zgodovinsko gledano je bila Outlierjeva stopnja zgrešenih projektov razmeroma nizka, pravi Burke, ki trdi, da je manj kot 5 % projektov, s katerimi je sodeloval Outlier, propadlo.

"Če bomo izpostavljeni dolgotrajnemu medvedjemu trgu, lahko pričakujemo, da se bo ta številka povečala, saj se projekti soočajo s težavami pri zbiranju kapitala," je dejal Burke. "Vendar, če smo priča temu povečanju na manj kot 10 %, je to še vedno nasprotje podviga v zgodnji fazi, kjer 90 % običajno propade v prvih nekaj letih."

Institucionalni kapital

Po drugi strani pa je spektakularen propad kriptoborze FTX upočasnil količino institucionalnega kapitala, ki prihaja v industrijo, je dejal Burke. V poznejših fazah je v sistemu manj denarja, v zgodnjih fazah pa je uvajanje počasnejše, skrbni pregled pa traja dlje.

"Kar vidimo v pospeševalniku, so rekordni vhodi v smislu absolutnih številk v vseh programih," je dejal. »Vidimo, da se je kakovost ustanovitelja precej izboljšala. Serijski ustanovitelji, mnogi preidejo s trdnih karier na web2, da bi se lotili določenih industrijskih vertikal, in opažamo ogromno zanimanja poslovnih partnerjev.« 

V preteklosti je moral Burke zavrniti poslovne partnerje, ker niso bili pripravljeni na delo z Outlierjem v velikem obsegu. Tudi glede na FTX se mnogi zdaj približujejo Outlierju z zelo jasnimi strategijami, kar je najpomembnejša sprememba, je dejal.

Pospeševalnik

Ne samo Burke opaža povečanje vhodnih zahtev. Andreessen Horowitz je nedavno objavil, da je prejetih več kot 8,000 prijav za svojo ponovno zagnano šolo za kripto zagon. Burkea povečana konkurenca ne ovira, saj večina tveganih podjetij, ki lansirajo pospeševalnike ali inkubatorje web3, deluje v poznejših fazah.

Outlier je nasprotje; njegov cilj je filtriranje in zmanjšanje tveganja naložb za kasnejše vlagatelje. Velikosti čekov so skromne s povprečjem okoli 100,000 USD, vendar to nadomestijo s podporo in skrbnim pregledom, ki zagotavlja smernice na področjih, kot so tokenomika in strategije vstopa na trg. Vsako zagonsko podjetje v programu ima razmerje podpore približno dveh ljudi in pol, je dejal Burke. 

"Pričakujem, da bo vedno več ljudi poskušalo priti v naš prostor," je dodal. "Na nas je, da nadaljujemo z zagotavljanjem naših storitev, da dosežemo homeruns [in] zmanjšamo tveganje naložb za naše soinvestitorje." 

© 2022 The Block Crypto, Inc. Vse pravice pridržane. Ta članek je na voljo samo v informativne namene. Ni na voljo ali namenjen uporabi kot pravni, davčni, naložbeni, finančni ali drug nasvet.