On-Balance-Volume (OBV) lahko izsledimo nazaj do Josepha Granvilla leta 1963. Verjel je, da je indikator On-Balance Volume učinkovit način za merjenje moči in slabosti gibanja cen vrednostnih papirjev. Od takrat je OBV postal eden najpogosteje uporabljenih tehničnih kazalnikov s strani trgovcev in vlagateljev.
Ozadje
On-Balance-Volume (OBV) je tehnični indikator, ki spremlja skupni znesek nakupnega in prodajnega pritiska v vrednostnih papirjih. Izračunamo ga tako, da prištejemo vso količino v dneh rasti, odštejemo vso količino v dneh padca in nato kumulativno seštejemo rezultate. Ideja za OBV je, da če večina trgovcev kupuje, se skupni obseg poveča. Če prodajajo, se mora skupni obseg zmanjšati. S sledenjem tega neto stanja skozi čas lahko vlagatelji dobijo predstavo o tem, ali obstaja trend v gibanju cen vrednostnih papirjev.
Pri razlagi OBV bi moral biti glavni poudarek na trendu. Naraščajoči trend OBV kaže, da so kupci vse bolj aktivni, kar lahko vodi do dviga cene. Nasprotno pa padajoči trend OBV nakazuje, da postajajo prodajalci vse bolj prevladujoči, kar bi lahko pomenilo, da je padec cene neizbežen.
Če pogledamo absolutno vrednost OBV namesto njegovega trenda, visoke vrednosti OBV kažejo na močan nakupovalni pritisk, nizke vrednosti pa lahko kažejo na močan prodajni pritisk. Vendar pa se te absolutne ravni lahko drastično razlikujejo glede na varnost, ki se analizira, zato je pomembno, da pred odločitvijo upoštevate vse druge dejavnike.
Kako izračunati OBV
Znanje izračuna OBV je bistvenega pomena, če se želite premišljeno odločati za naložbe.
Metoda izračuna bilančne količine (OBV) navaja, da:
- če je zaključna cena vrednostnega papirja višja od zaključne cene prejšnjega dne, je treba dodati obseg medtem
- če je zaključna cena nižja od prejšnjega dne, je treba količino odšteti.
- Če so zaključne cene obeh dni enake, potem ni treba storiti ničesar in OBV ostane nespremenjen na prejšnji ravni.
Če sledite tej enostavni formuli, boste lahko dosegli največji donos vaših naložb.
Kako uporabljati indikator OBV
Trgovci lahko uporabljajo OBV za določanje potencialnih vstopnih in izstopnih točk ali kot potrditveno orodje za druge trgovalne strategije. Z opazovanjem trenda v OBV glede na gibanje cen lahko trgovci opazijo razlike, ki bi lahko signalizirale prihajajoči preobrat. Tu so trije priljubljeni načini uporabe indikatorja:
Sledite in potrjujte trende
Ko je v OBV močan trend, je najbolje slediti trendu. Če OBV raste, potem bo cena verjetno narasla in obratno. Ugotovite razlike: Ko se cena vrednostnega papirja premika v eno smer, medtem ko se OBV premika v drugo, je to lahko znak, da se bo trend kmalu končal. To je lahko pravi čas za pridobivanje dobička ali iskanje izhodne točke.
Kombinirajte z drugimi indikatorji
OBV ne smete uporabljati ločeno. Vedno ga je dobro kombinirati z drugimi tehničnimi kazalniki, kot so drseča povprečja ali indikatorji zagona, da dobite boljši občutek o trenutnem razpoloženju na trgu.
Poiščite razhajanja
Ko se cena vrednostnega papirja premika v eno smer, medtem ko se OBV premika v drugo, je to lahko znak, da se bo trend kmalu končal. To je lahko pravi čas za pridobivanje dobička ali iskanje izhodne točke. Do bikovskega odstopanja pride, ko cena vrednostnega papirja pada nižje, medtem ko OBV dosega višje. Do medvedjega odstopanja pride, ko cena dosega višje vrhove, medtem ko OBV dosega nižje vrhove.
OBV v primerjavi z indikatorjem akumulacije/distribucije
Bilančni obseg (OBV) in črta akumulacije/distribucije se uporabljata za preučevanje zagona in napovedovanje gibanja »pametnega denarja« z uporabo obsega. Toda v izračunu sta to dva zelo ločena kazalnika.
OBV se določi s preprostim seštevanjem prostornine na dan rasti in odštevanjem količine na dan padca. Formula za vrstico Acc/Dist je bolj zapletena, saj je določena z upoštevanjem trenutne cene glede na njen nedavni razpon trgovanja, ki se nato pomnoži z obsegom tega obdobja.
Ta dva kazalnika trgovcem omogočata, da presežejo zgolj upoštevanje gibanja cen in pridobijo vpogled v osnovno tržno razpoloženje z uporabo podatkov iz preteklih količin poslov.
Prednosti uporabe indikatorja OBV
1. OBV vam pomaga prepoznati morebitne preobrate: z iskanjem razlik med ceno in OBV lahko trgovci opazijo morebitne preobrate v trendih.
2. OBV je preprost za uporabo: OBV upošteva samo dva dejavnika – obseg in ceno – zaradi česar je enostaven za razumevanje in razlago.
3. OBV ne zaostaja za ceno: OBV izračunavamo v realnem času, zaradi česar je uporabno orodje za sledenje trenutnemu razpoloženju na trgu.
4. OBV lahko uporabljate v različnih časovnih okvirih: Kazalnik deluje na kratkoročnih in dolgoročnih časovnih okvirih, tako da ga lahko trgovci uporabljajo za oblikovanje tako srednjeročnih kot dolgoročnih strategij trgovanja.
5. OBV pomaga prepoznati moč trendov: s primerjavo odčitkov OBV med seboj lahko trgovci ocenijo, ali trend pridobiva ali izgublja zagon.
6. OBV upošteva obseg: Številni tehnični indikatorji ne upoštevajo obsega, vendar OBV pri izračunu vrednosti upošteva tako obseg kot ceno. Zaradi tega je dragocen vir pri iskanju potencialnih vstopnih in izstopnih točk na trgu.
7. OBV pomaga prepoznati pogoje prekupljenosti in preprodanosti: trgovci lahko z ogledom odčitkov OBV opazijo, kdaj je vrednostni papir preveč razširjen in je morda treba popraviti. To jim lahko pomaga pri sprejemanju ozaveščenih odločitev o tem, kdaj naj vstopijo ali izstopijo iz pozicije.
Omejitve indikatorja OBV
1. OBV je zaostajajoč kazalnik: Čeprav lahko zagotovi koristen vpogled v trenutno razpoloženje na trgu, je pomembno vedeti, da je OBV zaostajajoč kazalnik in morda ne napove prihodnjih gibanj cen.
2. Ni primeren za vse trge: OBV najbolje deluje na trgih z visoko likvidnostjo in dosledno dejavnostjo. Morda ni primeren za manjše, bolj nelikvidne trge.
3. Brez ravni podpore in upora: Indikator ne daje nobenih znakov potencialne ravni podpore ali odpora, zaradi česar je težko natančno določiti vstopne in izstopne točke.
4. Če so podatki o količini, uporabljeni za izračun OBV, nepravilni ali nepopolni, lahko to vpliva na natančnost kazalnika.
5. Malo razlag: OBV ne ponuja veliko v smislu razlage in trgovec mora sam določiti, kako jo želi uporabiti.
6. Subjektivno: Razlaga dejavnosti obsega vrednostnega papirja je subjektivna, zato bi morali trgovci vedeti, da lahko različni analitiki pridejo do različnih zaključkov.
7. OBV služi le kot orodje za potrditev in ne more zagotoviti dokončnih signalov za nakup ali prodajo. Zato ga je treba za popolnejšo analizo vedno kombinirati z drugimi tehničnimi indikatorji.
zaključek
Indikator On-Balance Volume (OBV) je zmogljivo orodje, ki trgovcem lahko pomaga prepoznati morebitne preobrate trendov, oceniti moč trendov in opaziti pogoje prekupljenosti in preprodanosti. Vendar si je pomembno zapomniti, da je OBV indikator zaostajanja in morda ni primeren za vse trge. Razlaga količinske dejavnosti je subjektivna in trgovci morajo vedno kombinirati OBV z drugimi tehničnimi indikatorji za popolnejšo analizo. Kljub tem omejitvam je indikator OBV lahko neprecenljivo orodje za vsakega trgovca, ki želi pridobiti vpogled v osnovno tržno razpoloženje.
Vir: https://www.cryptopolitan.com/on-balance-volume-indicator-crypto-investors/