Ali vračanje pomeni deluje na Bitcoin?

Ta članek ocenjuje strategijo, ki ni zelo priljubljena na kripto trgu: vračanje srednje vrednosti.

Strategija vračanja povprečja se uporablja za kripto trg

Ta izjava izhaja iz dejstva, da so glavni kripto trgi, morda zaradi svoje mladosti, ponavadi zelo nestanovitni in sledijo trendom kar nekaj časa, preden jih obrnejo. V tem kontekstu bi lahko strategija, ki poskuša vstopiti v "protitrend", predstavljala nekaj težav.

Ker želimo razumeti, ali so te govorice utemeljene ali ne, bomo nastopili backtest na vodilni kriptovaluti, Bitcoin. Cilj je bolje razumeti, ali ni možnosti uporabe preobratnih strategij na kriptovalutih ali, nasprotno, obstaja kanček upanja.

Zato nadaljujemo z ustvarjanjem avtomatske strategije preobrata, zgrajene na urnih palicah, ki uporablja dobro znane Bollingerjeve pasove do idoločiti točke nihanja trga. Bollinger Bands se izračunajo kot standardni odmik povprečne cene. Ko se volatilnost poveča, se pasovi nagibajo k širjenju, medtem ko bodo med nizko volatilnostjo bližje skupaj. 

Bollingerjevi pasovi, izračunani z dvema standardnima odklonoma, vključujejo skoraj vse cene (statistično gledano 95 %). Zato lahko trdimo, da je preobrat verjetnejši, ko so doseženi ekstremi pasov.

Strategija je prodati BTC, ko je dosežena cena v zgornjem pasu, in kupiti BTC, ko je dosežena cena na spodnjem pasu.

Primere vzorca vnosa lahko vidite na sliki 1.

To je torej vzorec, po katerem se po daljšem upadanju trga odkupi, pri čemer se pričakuje, da se bodo cene kmalu zatem dvignile. Na kratko obratno. 

Poleg tega, a previdnostne izgube je vstavljena, izračunana kot 5-kratna vrednost 10-obdobnega ATR (urni časovni okvir). To je zato, ker bi strategija preobrata brez zaustavitve izgube lahko povzročila velike izgube, kar bi obremenilo vlagateljeve živce in portfelj.

Preizkušanje te preproste strategije iz leta 2017, leta, v katerem so se začeli pojavljati čistejši podatki za ta trg, daje nekaj resnično grenkih rezultatov. 

Rezultati testa za nazaj

Strategija izgublja in to tudi počne dokaj dosledno skozi leta. Konec koncev je bilo to pričakovano.

Rezultati, prikazani na sliki 2, potrjujejo, da ta trg je pretežno sledijo trendom. Ali obstaja način za izboljšanje rezultatov? Ali je mogoče izolirati le najboljše dneve, v katerih je vredno delovati z logiko preobrata?

Za odgovor na ta vprašanja uporabljamo avtorjeve lastniške vzorce, to je kodiran seznam posebnih tržnih pogojev, ki bodo uporabljeni za določiti najboljšo situacijo, v kateri je priročno delovati. 

Vsekakor je veliko bolj priročno poskusiti izboljšati zmagovalne ideje kot izboljšati izgubljene ideje. V didaktičnem duhu razmišljamo o trgovanju šele po tednu, v katerem je »telo« – razdalja med odprtjem in zaprtjem prejšnjega tedna – večja od 75 % celotnega razpona tedna – razdalja med tedensko najvišjo in tedensko najnižjo vrednostjo – vodi do bistvenih izboljšav (slika 3).

S tem pravilom, ki se uporablja na obeh straneh strategije, dolgi in kratki, je sistem prisiljen delovati le v tistih tednih, ki sledijo zelo »prepričljivemu«, »odločnemu« tednu. V bistvu so tedni, v katerih je telo tedenske sveče zelo veliko, v katerih je trg tako ali drugače pokazal močno držo, zato je večja verjetnost, da bo v naslednjem tednu prišlo do preobratov.

Krivulja dobička se zdaj dviguje in situacija je videti popolnoma obrnjena od prejšnje strategije. Vsekakor strategija vračanja povprečja na trg, kot je Bitcoin je še vedno nekaj minskega polja za sistematične trgovce, vendar bi lahko ob ustrezni oskrbi prineslo nekaj presenečenj. 

Zagotovo je, da bi bilo z namenom diverzifikacije dobrega portfelja avtomatskih strategij vsekakor pametno razmišljati o sistemskem parku z različnimi logikami v njem, da bi izkoristili različne tržne faze, ki se pojavljajo za Bitcoin.

Veselo trgovanje!