Ali trgi padajo ali rastejo? Delnice so v začetku tega leta postale pravi medvedji trg, v zadnjih nekaj tednih pa smo opazili močno rast. Indeks S&P 500 je od najnižje vrednosti sredi junija pridobil 13 %, NASDAQ pa 19 %. Na kratko, zadnjih nekaj tednov je bilo dobrih za vlagatelje.
Vendar to ne pomeni, da smo iz gozda. Pred nami je še veliko ovir, ki bi lahko spotaknile neprevidne vlagatelje, in glavni direktor za naložbe Larry Adam iz Raymonda Jamesa jih ne okleva predstaviti.
»Vlagatelji bi morali pričakovati nekaj zahtevnih mesecev pred nami, ko se bomo spopadali z negotovostjo glede globalnih inflacijskih pritiskov, ki prihajajo zaradi nadaljevanja pandemije; kitajske blokade, ki bi lahko dodatno omejile dobavne verige; rusko-ukrajinska vojna in njene posledice za energijo; kot tudi 'šumne' podatke,« je dejal Adam.
Glede na to situacijo bi bilo dobro, če bi vlagatelji igrali v obrambi, analitiki Raymonda Jamesa s 5 zvezdicami pa opozarjajo na delnice z velikimi dividendami prav za to. To so div igralci, ki ponujajo donose 8 % ali več, po mnenju analitikov pa ponujajo tudi dvomestni potencial rasti. Oba smo preganjali Baza podatkov TipRanks da vidim, kaj drugi analitiki Wall Streeta pravijo o njih. Pa poglejmo pobliže.
Camping World Holdings (CWH)
Začeli bomo s podjetjem Camping World Holdings, vodilnim v niši rekreacijskih vozil (RV). Podjetje ponuja celotno paleto avtodomov, dodatkov, podporne opreme in sorodnih izdelkov, kot so plovila in oprema za čolnarjenje in vodne športe.
Prodaja in prihodki tega podjetja so si po pandemični krizi leta 2020 hitro opomogli in leta 2021 pokazali močan odboj. Uspešnost v letu 2022 je nekoliko nižja od teh ravni odboja, vendar ostaja visoka v primerjavi s številkami pred pandemijo. Pogled na najnovejšo četrtletno objavo iz 2Q22 bo povedal zgodbo.
Na naslovnici je Camping World poročal o svojem vrhu v drugem četrtletju kot o "drugem najmočnejšem zaslužku v drugem četrtletju od ustanovitve." Trenutni prihodki so znašali nekaj manj kot 2 milijarde dolarjev, kar je 2.2 milijona dolarjev ali približno 106.8 % več kot leto prej. Kar zadeva dobiček, je podjetje zabeležilo padec glede na lansko četrtletje. Prilagojeni razredčeni dobiček na delnico je bil sporočen pri 5 USD, kar je manj kot 2.16 USD pred enim letom – padec za 2.51 %. V zadnjih šestih mesecih je družba porabila denarna sredstva in zmanjšala likvidna sredstva z 14 milijona dolarjev na dan 267.3. decembra na 31 milijona dolarjev na dan 133.9. junija. Skupna sredstva pa so se v istem obdobju povečala s 30 milijona dolarjev na 4.3 milijona dolarjev.
V ključnem merilu je Camping World Holdings poročal o prodaji 39,000 avtodomov v drugem četrtletju. Ta številka vključuje tako nova kot rabljena vozila in je le za 2 % nižja kot leto prej. Trenutna prodajna številka vključuje 3.8-odstotno medletno zmanjšanje prodaje novih vozil, ki je delno izravnano z 10.6-odstotnim medletno povečanjem pri rabljenih vozilih.
Skratka, vodstvo je bilo prepričano, da bo svoje dividende v drugem četrtletju izplačalo po 2 centa na navadno delnico ali 62.5 USD na letni ravni. Dividenda se je v zadnjih šestih četrtletjih povečala dvakrat in po trenutni stopnji ponuja donos 2.50 %, kar je več kot 8.4x povprečna dividenda med podjetji, ki kotirajo na S&P.
Analitik Raymonda Jamesa s 5 zvezdicami Joseph Altobello meni, da so vlagatelji že izmerili preglavice tega podjetja – in glede tega ostaja optimističen.
»Cena delnice se že oblikuje zaradi dokaj močne upočasnitve povpraševanja in strmega padca marže do leta 2023. Poleg tega še naprej verjamemo, da CWH z izkoriščanjem obsega in obsežne podatkovne baze strank, skupaj z vedno bolj raznoliko (in manj ciklično) osnovo prihodkov, ostaja v edinstvenem položaju, da lahko dolgoročno še naprej zagotavlja zdravo organsko rast, dopolnjeno z dokaj agresivno širitvijo odtisa,« je menil Altobello.
English prevede svoj optimistični pogled na prihodnje obete CWH v številke s ciljno ceno 36 USD – kar pomeni rast v višini ~24%. Zato ni presenetljivo, zakaj je delnico ocenil kot boljšo (tj. Nakup) (če si želite ogledati Altobellove rezultate, Klikni tukaj)
Torej, to je pogled Raymonda Jamesa, usmerimo zdaj pozornost na preostali del Streeta: 3 nakupi in 2 zadrževanja CWH se združijo v oceno zmernega nakupa. Če bo povprečna ciljna cena 34.40 USD dosežena, se lahko obeta približno 18-odstotna rast. (Oglejte si napoved delnic CWH na TipRanks)
MPLX LP (MPLX)
Zdaj se bomo obrnili na energetsko industrijo, ki je bistvenega pomena v svetovnem gospodarstvu. MPLX je sredinsko podjetje, ki se je pred približno 10 leti odcepilo od Marathon Petroleuma, njegovo premoženje pa vključuje obsežno mrežo cevovodov, rečnih ladij, terminalov in rafinerij ter rezervoarjev – vso infrastrukturo, potrebno za učinkovito zbiranje, premikanje, in skladiščenje produktov surove nafte in zemeljskega plina. MPLX deluje v, na in blizu obale Meliškega zaliva, pa tudi na območju Velikih jezer, Skalnega gorovja in v državi Washington.
Delnice MPLX so bile letos nestanovitne, zlasti v zadnjih treh mesecih. Tudi ob upoštevanju nestanovitnosti pa je delnica presegla trge. Medtem ko vsi trije glavni indeksi ostajajo z dvomestnimi izgubami v dosedanjem letu, je MPLX uspelo zabeležiti približno 9-odstotno rast od leta do leta.
Ta presežna uspešnost je posledica stalne rasti prihodkov in prihodkov. Številke za 2Q22 so bile objavljene v začetku tega meseca in so pokazale 2.94 milijarde USD v zgornji vrstici, kar je 23-odstotna rast v primerjavi z letom prej. Kar zadeva dobiček, je družba poročala o 83 centih čistega dobička na delnico, kar je 25-odstotno povečanje glede na četrtletje pred letom dni. In končno, denarna sredstva podjetja so se dramatično povečala v prvem polletju 1, s samo 22 milijonov dolarjev na dan 13. decembra na 31 milijonov dolarjev na dan preteklega 298. junija.
Zaradi te uspešnosti je vodstvo pridobilo samozavest za izvajanje močnega programa donosa kapitala, vključno z odkupi delnic in izplačilom dividend. Kapitalski donos prek obeh načinov je v drugem četrtletju dosegel 750 milijonov dolarjev, družba pa ima še vedno preostalo milijardo dolarjev za pooblaščene odkupe delnic. Dividenda je bila objavljena 2. julija za izplačilo 1. avgusta v višini 26 centa na navadno delnico. To pomeni letno plačilo 12 USD in visok donos 70.5 %.
Justin Jenkins, še en od analitikov Raymonda Jamesa s 5 zvezdicami in strokovnjak za energetski sektor, ima optimističen pogled na MPLX in piše: »Konsistentnost zaslužka MPLX skozi nestanovitnost trga surovin v letih 2020–22 je bila hvalevredna, zaradi česar ni veliko dvoma o trenutni moči zaslužka oz. napredni finančni model. Posledično so razumne predpostavke nadaljnji katalizatorji v letih 2022–23 prek odkupov, rasti distribucije in skromne organske rasti. Ostajamo pozitivni glede edinstvene diverzifikacije MPLX in trdimo, da se to ne odraža v celoti v delnicah ...«
V skladu s svojimi optičnimi komentarji Jenkins ocenjuje delnice MPLX kot boljše rezultate (tj. nakup) in postavlja ciljno ceno 39 USD, kar pomeni 12-mesečno rast v višini 27 %. (Če si želite ogledati Jenkinsov rekord, Klikni tukaj)
Na splošno je za to podjetje srednjega toka ogljikovodikov zabeleženih šest nedavnih pregledov analitikov, ki so razdeljeni v razmerju 4 proti 2 v korist nakupa namesto držanja, za soglasni pogled zmernega nakupa. Z delnicami se trguje za 30.52 USD, povprečna ciljna vrednost pa je 37.50 USD, kar kaže na približno 24-odstotno rast v enem letu. (Oglejte si napoved delnic MPLX na TipRanks)
Če želite najti dobre ideje za trgovanje z delnicami dividend po privlačnih vrednotenjih, obiščite TipRanks' Najboljše zaloge za nakup, na novo predstavljeno orodje, ki združuje vse vpoglede lastniškega kapitala TipRanksa.
Zavrnitev odgovornosti: Mnenja, izražena v tem članku, so izključno mnenja predstavljenih analitikov. Vsebina je namenjena izključno informativni uporabi. Zelo pomembno je, da pred kakršno koli naložbo naredite lastno analizo.
Vir: https://finance.yahoo.com/news/2-big-dividend-stocks-yielding-191941828.html